Что такое инвестиционное страхование

Инвестиционно-страховой продукт – это продукт, который страхует жизнь инвестора и может обеспечить доходность от вложенных средств.

ИСП — гибрид страхования и инвестиций

От страхования ИСП заимствовали финансовую защиту инвестора и его близких, если он потеряет трудоспособность, заболеет или умрет.

Кроме того, практически все страховые компании оформляют страховые полисы с защитой капитала. Если в договоре ИСП прописана 100%-ная защита капитала, что бы ни произошло на фондовом рынке, инвестор сможет вернуть все вложенные деньги.

В договоре прописана страховая сумма по риску дожития — это сумма гарантированно возвращается в полном объеме по окончанию договора. В отличие от АСВ (Агентства по страхованию вкладов), которые защищают всего 1,5 млн руб., здесь нет ограничений. 

Инвестиционная часть ИСЖ выражается в стратегии. Если инвестиционная стратегия окажется удачной, то во время действия полиса, или когда срок его действия подойдет к концу, инвестор получит дополнительный доход. Иногда он оказывается выше, чем проценты по банковским вкладам. Если же стратегия не оправдает ожиданий, то инвестору просто вернут все внесенные деньги.

Страховая компания делит вложения на гарантийную и инвестиционную части.

Гарантийную часть страховщики вкладывают в надежные финансовые инструменты с относительно небольшой, но стабильной доходностью — в федеральные облигации, корпоративные облигации крупных компаний. За время действия полиса эти инструменты приносят доход, который позволит страховщику вернуть инвестору не меньше суммы его начальных вложений.

Например, из 100 тыс. руб. взноса по ИСЖ компания направила 70 тыс. руб. в облигации федерального займа с доходностью 7% годовых. К концу срока действия полиса, через 6 лет, облигации принесут 30 тыс. руб. дохода, который вернут инвестору в гарантийной части. Это и обеспечит 100%-ную защиту капитала.

Инвестиционную часть страховая компания направляет в более рисковые, но потенциально прибыльные инструменты: акции, фьючерсы, биржевые фонды. Под управлением профессиональных трейдеров эта часть может принести дополнительный доход, долю от которого страховая начислит инвестору. В страховых продуктах с участием эту долю определяет коэффициент участия, обычно он указывается в процентах.

Например, Николай вложил 100 тыс. руб. на 3 года в ИСЖ со стратегией «Российские нефтяные компании» и с коэффициентом участия 80%. Стратегия оказалась прибыльной — за 3 года индекс вырос на 30%. Значит, Николай получит дополнительную прибыль, но не все 30%, а только 80% них, то есть 24%. В конце действия полиса Николай получит выплату в 124 тыс. руб.

Чем выше коэффициент участия, тем большую часть дохода компания выплатит инвестору.

ИСП могут быть частью любого портфеля. Головокружительную прибыль этот продукт вряд ли принесет, зато вложенные в него деньги всегда будут под защитой. Подробнее о преимуществах и рисках страховых продуктов — в следующей статье.

БКС Мир инвестиций

Выгодный старт в БКС: Кешбэк и акции в подарок новым клиентам

Инвестировать

Дисклеймер