Знакомьтесь, российский инвестор! Что выбирает и насколько готов к рискам
Российский регулятор представил исследование «Инвестиционная грамотность граждан». В опросе приняли участие несколько тысяч инвесторов — как делающих первые шаги, так и более опытных, имеющих квалифицированный статус.
Итак, что можно сказать о российских инвесторах?
Портрет и достаток
Преобладают мужчины и люди с высшим образованием. Половина инвесторов – в возрасте от 31 до 45 лет. Как правило, это семейные люди: 71% в браке или состоят в отношениях, 70% имеют детей. 30% опрошенных проживают в Москве, 12% – в Санкт-Петербурге. Большинство респондентов работают, примерно треть — это госслужащие или специалисты, каждый десятый руководит бизнесом.
Самая многочисленная группа (46%) в разрезе материального положения «может без труда купить крупную бытовую технику, но не может купить автомобиль». Меньше всего (9%) тех, кто может позволить «практически все: машину, квартиру, дачу».
Как вкладывают деньги
Среди российских инвесторов наиболее популярным счетом (договором) является брокерский счет, включая ИИС — о его наличии сообщили 61% инвесторов.
Самый распространенный актив — акции российских компаний, 62% опрошенных держат их в своем портфеле. Далее с заметным отрывом — 27% — идут российские государственные облигации. По 20% набирают паи ОПИФ, ИПИФ или БПИФ, российские корпоративные облигации, 19% — криптовалюта, 17% — металлические счета.
Половина опрошенных выбирает также нефинансовые активы: покупку золота и драгоценных металлов (24%) или недвижимости (24%). Интерес к таким инструментам чаще проявляют молодые инвесторы в возрасте 18–30 лет и те, кто имеет опыт на фондовом рынке около 1,5 лет.
Цель инвестирования почти для половины респондентов (49%) — получение дополнительной прибыли, еще 44% ищут доходность выше банковских депозитов, 41% — спасают капитал от инфляции. Не имеют определенной цели инвестирования, как правило, респонденты с низким уровнем инвестиционной грамотности (31%) и те, кто не считает себя инвестором (11%).
Стратегии и риски
Плывут по течению и не имеют инвестиционной стратегии почти половина опрошенных — 45%. Ожидаемо о наличии плана сообщают квалифицированные инвесторы (76%) и респонденты с высоким уровнем инвестиционной грамотности (72%).
К риску готовы немногие: половина респондентов считают себя «умеренными» инвесторами, треть — «консервативным» и лишь 8% — «агрессивным».
Доля «агрессивных» инвесторов выше среди мужчин (11% против 4% среди женщин) и молодежи до 30 лет (16%). Доля «консервативных» — среди группы старше 45 лет (38%). «Умеренными» чаще считают себя женщины (52% против 47% среди мужчин), россияне в возрасте 31–45 лет (52%) и квалифицированные инвесторы (65%).
Большинство розничных инвесторов понимают связь между риском и доходностью, 85% осознают разницу между инвестициями и сбережениями. При этом 14% не готовы к потерям средств вообще, 38% допускают одномоментную потерю менее 10% вложенных средств. Треть респондентов — говорит о 25%, лишиться половины не боятся лишь 9%, а самые отчаянные 1% инвесторов готовы потерять все.
Обгоняем депозиты — до 37% годовых
С защитой вложений. Регулярные выплаты и даже в валюте
ИнвестироватьТестирования и обучение
Среди опрошенных 38% инвесторов имеют опыт прохождения тестирования для неквалифицированных инвесторов перед приобретением сложных финансовых инструментов.
В ЦБ отмечают, что тестирование играет важную роль в повышении осознания рисков:
- 30% респондентов ответили, что после первой неудачной попытки прохождения теста решили дополнительно изучить финансовый инструмент перед покупкой
- 29% добавили, что само прохождение тестирования заставило их задуматься о сложности финансового инструмента
- 12% после неудачных попыток тестирования передумали приобретать этот продукт.
Источниками инвестиционной информации многих становятся Telegram-каналы и социальные сети (37%), обсуждения со знакомыми (30%), рекомендации блогеров (29%). Профессиональную аналитику использует примерно четверть. Бесплатные обучающие курсы у брокера проходят 22%, а платные — 11%. Столько же человек имеют профильное образование, и столько же признались, что не разбираются в теме совсем.
В исследовании также предложен новый способ оценки результатов — индекс инвестиционной грамотности. Этот индикатор отражает способность инвесторов принимать взвешенные решения относительно размещения своих средств с учетом рисков и возможных доходов.
Индекс в результате исследования составил 14,79 балла из 25 возможных. Большинство (66%) опрошенных инвесторов имеют средний уровень инвестиционной грамотности, еще 29% соответствуют высокому и 5% — низкому уровню.
Авторы работы отмечают, что российские инвесторы высоко заинтересованы в улучшении знаний: 75% планируют изучать тему инвестиций в ближайший год.
БКС Мир инвестиций