Криптовалютный рынок. На геополитических рельсах

Влияние фактора геополитики в отношении криптовалютного рынка продолжает нарастать. Тем не менее позитивные новости внутри индустрии продолжают оказывать поддержку. Куда двинется биткойн дальше?

В ежедневной рубрике «Криптовалютный рынок» разбираем динамику нового фьючерса с привязкой к биткойну и основные события на крипторынке.

Технический расклад

Во вторник фьючерс на акции IBIT упал в цене на 2,94%, закрывшись по $61,49. Объем торгов составил 556 млн руб. Сегодня фьючерс прибавляет 0,5%, до $61,8, а объем торгов с начала дня составляет около 500 млн руб.

Акции базового актива вчера упали на 3,72%, цена закрытия — $59,5. Суммарный объем торгов BTC ETF составил $4 млрд — повышенный. На премаркете сегодня акции падают на 0,3%.

Краткосрочная картина

История у нового фьючерсного контракта пока недолгая — анализ лучше строить на основе динамики базового актива.

• Акции IBIT вчера открылись с сильным гэпом вниз. В пике за день теряли около 5%, но ближе к закрытию американских торговых площадок началось резкое обратное движение.

• После однодневного роста нисходящая динамика возобновилась, причем с большей силой. Торговые обороты при этом достигли экстремальных величин. Сигнал негативный.

• Внимание следует обратить и на дневную свечную формацию в российском фьючерсе. Видим «Медвежье поглощение».

• На графике продолжает вырисовываться фигура «Двойная вершина», хотя и с некоторыми погрешностями. Формация будет завершена при достижении уровня поддержки на $57,62. Для биткойна это уровень $100,5–101,5 тыс. Если фигура отработает классическим образом, то нас может ожидать спуск в район $52–52,7.

Уровни сопротивления: 63,7 / 61,95 / 65

Уровни поддержки: 57,62 / 52,76 / 50,5

Состояние рынка и внешний фон

S&P 500 во вторник упал на 0,84%, фьючерс на индекс сегодня в плюсе на 0,1%. Биткойн вчера упал на 2,1%, сегодня — в минусе на 0,2%. Золото вчера прибавило в цене 0,13%, сегодня котировки драгоценного металла откатываются на 0,3%.

• Индекс «Страха и жадности» — 48 (нейтрально)

• Суммарный приток в BTC ETF за 13 июня — $216,5 млн (средний)

• Внимание рынка приковано к развитию конфликта между Израилем и Ираном. Традиционно войны приводят к уходу инвесторов от риска и перетоку капитала в защитные активы, такие как золото. Вчера рынок закладывал в котировки сценарий эскалации конфликта.

• Примечательно, что в биткойн ETF продолжаются притоки капитала. Во многом это обусловлено именно позитивными событиями внутри отрасли. С одной стороны, это позитив и признак устойчивости. С другой стороны, если начнутся резкие оттоки капитала из фондов, то нас может ожидать быстрая и серьезная просадка.

Ключевые события

• Юридические лица на Мосбирже продолжают наращивать шорт во фьючерсе на BTC. За неделю объем их позиции вырос на 80% (на 76 тыс. контрактов) и достигает почти 170 тыс. контрактов. Вероятно, текущие оценки профессиональные участники рынка считают несколько завышенными. Однако также высока вероятность того, что на внешнем контуре они же имеют перевес в сторону длинных позиций, поскольку сейчас российский фьючерс торгуется с премией по отношению к своему базовому активу.

• Крупнейшая иранская криптобиржа Nobitex была взломана. Ответственность на себя взяла группировка Gonjeshke Darande, которая может быть связана с израильской разведкой. Ранее она принимала ответственность за атаки на иранские сталелитейные заводы и заправочные санкции.

• Сенат США проголосовал за принятие законопроекта GENIUS. Далее законопроект направится в палату представителей. О его важности в долгосрочной перспективе мы уже писали. В целом данный законопроект делает более прозрачным сектор стейблкоинов, через который в криптоиндустрию поступает основная ликвидность, открывая новые двери для его развития.

Читайте главные новости рынка в telegram-канале БКС Экспресс

Подписаться

Об инструменте

• IBIT-9.25 (IBU5) — актуальный расчетный сентябрьский фьючерс на акции iShares Bitcoin Trust ETF от компании BlackRock, который отслеживает динамику биткойна.

• Инструмент лишен инфраструктурных рисков. Поставка базового актива (биткойна) не происходит.

• Инструмент доступен для квалифицированных инвесторов. Торговать им можно привычным образом: в приложении БКС Мир инвестиций и личном кабинете веб-версии.

• Котировки отображаются в долларах США, однако расчеты производятся в рублях.

• Размер минимального гарантированного обеспечения (ГО) составляет около 1400 руб. (~30% от цены контракта).

Полезные материалы:

• Финансовые инструменты с привязкой к криптовалютам: новые возможности и перспективы

• Фьючерсы и опционы. Введение в деривативы

• Маржинальная торговля. Основы

БКС Мир инвестиций