Срочный рынок. Рынок труда как причина для снижения ставки

Рынок США

Индексы S&P 500 и NASDAQ по итогам прошлой недели выросли на 0,33% и 1,14% соответственно. Russell 2000 прибавил 1,04%.

Американский рынок в середине недели поднялся на волне технологического бума, а в пятницу споткнулся из-за слабых данных по рынку труда и опасений рецессии. Победа Google в антимонопольном деле подняла Apple и оживила настроения в технологическом секторе. А прибыль Broadcom, обеспеченная искусственным интеллектом, помогла индексам подняться до новых максимумов. Но неожиданное сокращение рабочих мест в пятницу перевернуло сценарий: ожидания снижения процентных ставок повысились, ипотечные ставки резко упали, а безопасные активы, такие как золото и биткойн, взлетели в цене.

Уровень безработицы вырос в соответствии с прогнозами, но количество новых рабочих мест оказалось намного ниже, а данные за июнь были пересмотрены в сторону ухудшения. Это первое ежемесячное сокращение рабочих мест с 2020 г. Экономисты впали в ажиотаж по поводу снижения ставок, полностью учтя вероятное снижение 17 сентября. Barclays теперь прогнозирует три сокращения в этом году — также в октябре и декабре. Президент ФРС Чикаго Гулсби сказал, что легче сосредоточиться на плохой ситуации на рынке труда как на причине для снижения, но также предупредил, что инфляция тоже растет.

Советник Белого дома Говард Латник заявил, что данные BLS улучшатся после того, как Трамп уволил его главу — примерно за час до публикации данных, которые оказались хуже, чем когда последний руководитель BLS еще занимал свою должность. Кевин Хассетт назвал статистику по занятости за август разочаровывающей и заявил, что ожидает лучших результатов в будущем.

Фьючерсы на индексы S&P 500 (SPYF- 9.25) и NASDAQ (NASD-9.25) на Московской бирже растут.

Американские индексы на премаркете повышаются.

Европейский рынок

Европейский рынок (STOX-9.25) в минусе. Индекс STOXX 50 растет на 0,5%.

На этой неделе состоится заседание ЕЦБ, в рамках которого будет принято решение по процентным ставкам.

Сегодня в центре внимания политическая ситуация во Франции, правительство страны может уйти в отставку. В этом случае восходящее движение на европейских площадках может смениться падением.

Азиатские рынки

• Фьючерс на гонконгский Hang Seng (HANG-9.25) торгуется в зеленой зоне. Индекс Hang Seng вырос на 0,85%.

В Китае в течение недели будет проходить заседание Постоянного комитета Всекитайского собрания народных представителей (высший орган государственной власти КНР).

• Фьючерс на индекс Nikkei 225 (NIKK-9.25) на Московской бирже растет. Японский Nikkei 225 прибавил 2,11%.

Окончательные данные по темпам роста ВВП Японии во II квартале порадовали участников рынка. В квартальном выражении увеличение составило 0,5%, лучше ожиданий.

Выгодный старт в БКС: Кешбэк и акции в подарок новым клиентам

Инвестировать

Дисклеймер

Товарные рынки

• Золото (GOLD-9.25) в начале недели достигло нового максимума в $3622 на фоне опасений замедления экономики США. На Чикагской бирже, согласно октябрьскому контракту, предлагают $3629 за унцию, +0,1%.

Серебро пока не может преодолеть важный психологический уровень 43, но натиск быков достаточно сильный. Есть шанс, что в ближайшие дни актив подойдет к историческим ценовым отметкам.

• Нефть (BR-9.25) марки Brent, согласно ноябрьскому контракту, торгуется по $66,8 за баррель, +2%.

После пятничного «пролива» на негативных ожиданиях по поводу встречи ОПЕК+ сегодня видим вполне закономерный рост уже на факте выхода новости. В целом же решение ОПЕК+ для рынка негативно, так как сигнализирует о стремлении организации к эскалации расширения доли рынка.

Поддержку, впрочем, может оказать фактор сравнительно низких мировых резервов. В последнее время активность по наращиваю своих запасов проявлял Китай. Однако это обстоятельство не защищает фьючерсный рынок от провала цен — в конце концов, покупатели любят наращивать объемы внизу.

Вновь усилилась риторика в отношении санкционного давления на Россию. Заметны риски военной напряженности вблизи Венесуэлы. Эти факторы также могут оказывать поддержку рынку за счет расширения геополитической риск-премии в ценах.

• Фьючерс на природный газ (NG-9.25) на Московской бирже растет на 3,5%.

Криптовалютный рынок

• Фьючерс на биткойн (IBIT-9.25) на Московской бирже прибавляет 0,7%.

Биткойн торгуется в район $112 тыс.

• Фьючерс на эфириум (ETHA-9.25) на Московской бирже повышается на 0,7%.

Эфириум торгуется на уровне $4332.

О фьючерсах

Фьючерс — это производный финансовый инструмент. О том, как работать с ним, читайте в обучающем материале.

Что нужно для начала торговли фьючерсами

Если вы неквалифицированный инвестор, сначала нужно пройти тест.

Нажмите ссылку: тестирование. Или в приложении «БКС Мир инвестиций» (18+) перейдите в профиль — Квалификация и тесты — Тестирование НКИ — Производные финансовые инструменты.

Чтобы использовать все возможности фьючерсов, можно пройти тест на маржинальную торговлю и подключить ее. В этом случае для открытия позиции будет задействована только часть вашего депозита — в размере гарантийного обеспечения. Если услугу не подключить, то для покупки фьючерса потребуется сумма, равная всей стоимости контракта.

• Нажмите ссылку: тестирование. Или в приложении «БКС Мир инвестиций» перейдите в профиль — Квалификация и тесты — Тестирование НКИ — Маржинальная торговля.

• Перейдите по ссылке: подключение. Или в приложении перейдите в профиль — выберите счет в разделе Управление счетами — Маржинальная торговля.

БКС Мир инвестиций