Цена нефти и газа. Расширится ли риск-премия?

Нефть

Фьючерсы на нефть марки Brent продолжают торговаться в районе $65,8–66. Техническая картина в большей степени сигнализирует о рисках ухода цены ниже. Однако преобладание на рынке негативных настроений (чистые длинные позиции по фьючерсам WTI на минимуме последних 16 лет), наоборот, может парадоксальным образом подтолкнуть котировки к хорошему отскоку. На 4-часовом графике просматривается торможение падения и пробой ближайшего локального нисходящего сопротивления. Следующее сопротивление находится в районе $67, далее — $68,13.

Давление на котировки оказывают неутешительные прогнозы ожидаемого профицита предложения от ведущих аналитических групп, завершение летнего сезона повышенного спроса на топливо. Переговоры по российско-украинскому конфликту пока принесли мало определенности, что может способствовать очередному расширению геополитической риск-надбавки в нефтяных ценах. Дональд Трамп после переговоров на Аляске воздержался от немедленного усиления санкционного давления на Россию, однако не исключил такой необходимости в перспективе двух-трех недель. На Ближнем Востоке продолжается затишье.

Ожидаемые события недели:

18/08, понедельник — в Вашингтоне ожидается встреча лидеров Украины, ЕС и США.

19/08, вторник — запасы нефти в США от API.

20/08, среда — запасы нефти от EIA, базовая кредитная ставка НБК, публикация протоколов FOMC.

21/08, четверг — старт симпозиума в Джексон-Хоуле, индексы производственной активности США от ФРБ Филадельфии, статистика продаж на вторичном рынке жилья.

22/08, пятница — выступление Джерома Пауэлла на симпозиуме в Джексон-Хоуле, буровые установки от Baker Hughes.

Новостной фон

• По словам Стива Уиткоффа, Дональд Трамп и Владимир Путин на прошедшем саммите договорились о том, что США смогут предоставить Украине гарантии безопасности.
• Дональд Трамп заявил, что воздержится от вторичных пошлин для Китая из-за закупок страной российской нефти, сославшись на прогресс, достигнутый в переговорах с Владимиром Путиным.
• Запланированный визит американских торговых переговорщиков в Нью-Дели, который должен был состояться 25–29 августа, был отменен. При этом уже с 27 августа вступают в силу дополнительные пошлины Трампа за покупку Индией российской нефти. Это увеличит увеличит пошлины на некоторые товары индийского экспорта до 50%.
• Торговый советник Белого дома Питер Наварро заявил, что закупки Индией российской сырой нефти должны быть прекращены.
• Чистые длинные позиции по фьючерсам на нефть марки WTI упали до самого низкого уровня с 2009 г.
• Chevron возобновила поставки венесуэльской нефти после получения соответствующего разрешения от правительства США.
• По данным Baker Hughes, американские энергетические компании на прошлой неделе сохранили количество активных нефтяных и газовых буровых установок на прежнем уровне. Количество нефтяных буровых установок выросло на одну единицу, тогда как количество газовых буровых установок сократилось на одну.

Природный газ

Фьючерсы на природный газ в пятницу перешли было к росту, однако цена пока так и осталась под нисходящими сопротивлениями. С одной стороны, уже заметно торможение падение. С другой — явных сигналов разворота нисходящей тенденции все еще нет, а риск ухода к трендовой линии сохраняется: до нее еще порядка 8% снижения.

На Мосбирже также торгуются фьючерсы на европейский природный газ под тикером TTF. Актуальный контракт — FFQ5.

Выгодный старт в БКС: Кешбэк и акции в подарок новым клиентам

Инвестировать

Дисклеймер

О фьючерсах

Фьючерс — это производный финансовый инструмент. О том, как работать с ним, читайте в обучающем материале.

Что нужно для начала торговли фьючерсами

Если вы неквалифицированный инвестор, сначала нужно пройти тест.

Нажмите ссылку: тестирование. Или в приложении «БКС Мир инвестиций» (18+) перейдите в профиль — Квалификация и тесты — Тестирование НКИ — Производные финансовые инструменты.

Чтобы использовать все возможности фьючерсов, можно пройти тест на маржинальную торговлю и подключить ее. В этом случае для открытия позиции будет задействована только часть вашего депозита — в размере гарантийного обеспечения. Если услугу не подключить, то для покупки фьючерса потребуется сумма, равная всей стоимости контракта.

• Нажмите ссылку: тестирование. Или в приложении «БКС Мир инвестиций» перейдите в профиль — Квалификация и тесты — Тестирование НКИ — Маржинальная торговля.

• Перейдите по ссылке: подключение. Или в приложении перейдите в профиль — выберите счет в разделе Управление счетами — Маржинальная торговля.

CFD на Brent и WTI

Торговать нефтью можно и с помощью CFD, цена которых привязана к Brent и WTI. Инструмент позволяет торговать круглосуточно пять дней в неделю, при этом клиринговые сессии отсутствуют. У CFD нет даты экспирации, а использование кредитного плеча до 1:8 позволяет значительно увеличить потенциальную доходность. Это внебиржевой инструмент.

БКС Мир инвестиций