По инерции — смогут ли топ-5 лидеров недели продолжить движение
Лидеры обычно остаются лидерами, а сильное недельное закрытие в бумагах может привести к дальнейшему росту курса. Посмотрим на пятерку самых доходных акций и выразим мнение о перспективах цен на будущую торговую неделю.
Инерция вниз
Относительно прошлой пятницы рынок опять в минусе: Индекс МосБиржи не удержал принципиальные 2800 п. и по инерции за неделю потерял еще 5%. Локальное дно 23 августа было у 2684 п. Бенчмарк откинуло на минимумы начала июня прошлого года, а трехмесячное безостановочное падение отняло у рынка 24% капитализации.
На прошлой неделе была надежда на стабилизацию, но пока она не реализовалась. Геополитический фон по-прежнему сложный, а комментарии ЦБ — жесткие.
Технически индекс пришел в сильную область поддержки — 2710–2660 п. Есть вероятность замедления отвесного падения с попыткой сформировать базу под восстановление. На фоне сильной перепроданности рынка не исключается быстрый и высокий отскок.
Несмотря на общий завал рынка, есть бумаги, показывавшие с прошлой пятницы положительный результат. Обычно сильные тренды в акциях продолжаются. Особенно, если недельное закрытие происходит на максимуме, то инерция курса переносится на следующий период. Но есть и вероятность войти в бумаги на излете волны — контролировать риски активным трейдерам помогут защитные стоп-заявки. Посмотрим на пятерку лидеров из Индекса МосБиржи и оценим каждую бумагу с точки зрения краткосрочной динамики.
С положительным результатом закрывают неделю:
• Сургутнефтегаз-ап (+2,3%) • ЛУКОЙЛ (+2,2%) • МКБ (+0,8%) • ТКС Холдинг (+0,2%) • Полюс (+0,2%)
• Сургутнефтегаз-ап. Вторую неделю подряд префы в лидерах рынка. Устойчивость бумаг связана с локальным взлетом инвалют на внебирже до двухмесячных максимумов, что оценивается со знаком плюс для валютной кубышки корпорации, а значит, и для будущих дивидендов. На максимуме периода курс даже был под 51 руб., в пятницу цена курсирует чуть выше 49 руб. На будущей неделе есть вероятность очередного заброса над 50 руб.
• ЛУКОЙЛ. Вес акций в составе Индекса МосБиржи самый высокий — 15,34%. Позитивная динамика бумаг за неделю технически поддерживала весь широкий рынок от более сильного падения. Отскок стартовал от 6050 руб., на максимуме недели было 6538 руб. После столь стремительного отскока, да еще и против рынка, следует перевести дух — в пятницу акции в откате под 6400 руб. Однако, как только рынок пойдет в отскок, эти акции могут быть в числе первых. Ориентир на будущую неделю — повтор и даже преодоление локального максимума.
• МКБ. Низколиквидные акции — дневной оборот исчисляется всего десятками миллионов рублей, поэтому для удержания курса не требуется больших средств, а спекулянтов на фоне низкой волатильности там почти нет. Технически бумаги остаются над динамическим сопротивлением, область 6,8 руб., и это несколько обнадеживает. Вероятность движения на 7 руб. при первом же потеплении сентимента на широком рынке перевешивает.
• ТКС Холдинг. По компании был корпоративный позитив — сильная отчетность и анонс дивидендов. В последней волне обвала рынка эти бумаги вовсе не участвовали, хотя остаются на годовых минимумах. Относительная устойчивость — в перспективе позитив. Технически акциям достаточно вернуться выше 2650 руб., тогда откроется значительный потенциал на краткосрок, вплоть до 2800 руб. Возможно, задачу-минимум к 2650 руб. они попробуют реализовать уже на будущей неделе.
• Полюс. Поддержка исходит от курса золота. На днях у унции были исторические максимумы, и бумаги золотодобытчика закономерно пользовались повышенным спросом. Кейс акций и статистическая связь с курсом драгметалла разобраны в специальном материале. Техническое сопротивление на 13 000 руб. при следующем скачке вверх уже вряд ли устоит.
Если для вас предпочтительнее простое решение без подбора отдельных акций, отыграть потенциальное восстановление рынка после коррекции можно с помощью готовых продуктов, например, купив паевые фонды «БКС Дивидендные акции с выплатой дохода». Фонд позволяет преимущественно инвестировать в российские акции с возможностью регулярных выплат. Дивиденды, поступившие в фонд, пропорционально распределяются между пайщиками и выплачиваются ежеквартально.
БКС Мир инвестиций
Брокерские и депозитарные услуги оказывает ООО «Компания БКС». Лицензия № 154-04434-100000 от 10.01.2001 на осуществление брокерской деятельности. Выдана ФСФР. Без ограничения срока действия. Лицензия № 154-12397-000100 на осуществление депозитарной деятельности, выдана ФСФР России 23.07.2009. Без ограничения срока действия. Информация о компании и услугах, декларация о рисках, иная подлежащая раскрытию информация, включая ссылку на страницу, на которой можно оставить обращение (жалобу): bcs.ru/regulatory
Услуги брокера не являются услугами по открытию банковских счетов и приему вкладов, деньги, передаваемые по договору о брокерском обслуживании, не подлежат страхованию в соответствии с Федеральным законом от 23 декабря 2003 года № 177-ФЗ «О страховании вкладов в банках РФ». Данная информация не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
Управление ПИФом осуществляет АО УК «БКС», лицензия ФСФР № 21-000-1-00071 от 25.06.2002 на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами. Без ограничения срока действия. Подробную информацию об осуществлении АО УК «БКС» деятельности по управлению ПИФами вы можете найти на сайте: www.bcs.ru/am, в ленте ООО «Интерфакс-ЦРКИ», в АО УК «БКС» по адресу: Российская Федерация, 630099, г. Новосибирск, ул. Советская, 37. Тел.: +7 383 210-50-20.
Настоящий материал подготовлен специалистами ООО «Компания БКС» (с информацией об ООО «Компания БКС» можно ознакомиться: bcs.ru/regulatory) на основе информации, полученной из публичных источников. ООО «Компания БКС» не предоставляет гарантий в отношении достоверности и точности предоставленной информации, никакое из содержащихся в настоящем материале предположений не может трактоваться как гарантия надежности инвестиций, стабильности размеров доходов и возможных выгод, связанных с методами управления или выбором конкретных финансовых инструментов. Стоимость инвестиционных паев может увеличиваться и уменьшаться, результаты инвестирования в прошлом не определяют доходы в будущем; АО УК «БКС», государство не гарантируют доходность инвестиций в инвестиционные фонды. Прежде чем приобрести инвестиционный пай, следует внимательно ознакомиться с правилами доверительного управления паевым фондом.
Инвестор несет расходы по выплате вознаграждения брокеру и уплате налогов. Подробнее: приложение № 11 к регламенту оказания услуг на рынке ценных бумаг ООО «Компания БКС»: bcs.ru/regulatory/additional-archive. Прирост стоимости пая указан без учета этих расходов.
Полное наименование паевого инвестиционного фонда АО УК «БКС»: Открытый паевой инвестиционный фонд рыночных финансовых инструментов «БКС Дивидендные акции с выплатой дохода», регистрационный номер правил фонда: 6266, дата регистрации 20.06.2024, Банк России. Дополнительная информация – на сайте АО УК «БКС» (https://bcs.ru/am/).
