Вопросы аналитикам по тегу "Фьючерсы"*

Вряд ли какой-то один инструмент на постоянно основе можно назвать более "техничным". Многое зависит от вашей стратегии и тактики принятия торговых решений. Кроме того, в разные периоды отдельные фьючерсы могут быть более или менее интересными, в зависимотси от волатильности. Так что, к сожалению, единого ответа нет. Могу лишь отметить, что проще работать с контрактами, у которых высокая ликвидность. Это фьючерсы на РТС, индекс МосБиржи, нефть Brent, золото, акции Сбербанка, Газпрома, пару USD/RUB. С уважением,
БКС Экспресс, Василий Карпунин

Если в вопросе речь идет о рублевой стоимости фьючерса (например, на акции), то тогда рост цены на 2000 руб. и является финансовым результатом. Несколько иной расчет, если мы говорим про фьючерсы на индекс РТС — там цена транслируется в пунктах, а не рублях. Во фьючерсах на большинство сырьевых товаров также есть отличия, там котировки могут быть в в долларах (в рублях по сахару и по поставочным золоту/серебру). С уважением,
БКС Экспресс, Василий Карпунин

На площадках ICE и CME последний день обращения ближайшего фьючерсного контракта Brent — 29 мая. На Московской бирже последний день обращения ближайшего фьючерсного контракта на Brent — 1 июня. Последующие контракты на ICE и CME торгуются до 30 июня. На Мосбирже — до 1 июля. С уважением,
БКС Экспресс, Василий Карпунин

Ближайший фьючерсынй контракт на акции Лукойла на Московской бирже обращается до 18 июня 2020 г. Следующий контракт будет до 17 сентября 2020 г. (он также уже торгуется). То есть они квартальные. По нефти в один и тот же момент торгуется сразу несколько контрактов. Каждый месяц один фьючерс экспирируется, так что ближайшим контрактом становится последующий. На CME и ICE фьючерсы Brent обычно экспирируются в последний торговый день календарного месяца. На Московской бирже — в первый торговый день месяца. С уважением,
БКС Экспресс, Василий Карпунин

К сожалению, на Москвоской бирже не торгуются ьючерсы на акции ИнтерРАО. Список контрактов и их обозначения можно найти на странице moex.com/ru/derivatives/ С уважением,
БКС Экспресс, Василий Карпунин

Ближайший фьючерсный контракт на обыкновенные акции Сбербанка экспирируется 18 июня. До этого времени при благоприятном сценарии допусаем тестирование области 20000-20400. Но в то же время отметим, что пока на взрывной рост бумаг рассчитывать сложно. С уважением,
БКС Экспресс, Василий Карпунин

Наиболее высокая волатильность в последнее время всегда характерна для ближайших контрактов. Это касается как Brent, так и WTI. Ликвидность в них также выше и лишь ближе к экспирации объемы торгов перетекают в следующий фьючерс. С уважением,
БКС Экспресс, Василий Карпунин

Да, если вы закроете все позиции до экспирации, то никаких поставок не предусмотрено. По работе с фьючерсами предлагаем прочитать нашу большую обучающую статью https://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/torgovlia-f-iuchersami-na-rossiiskom-rynke С уважением,
БКС Экспресс, Администратор

На мой взгляд, достижение таких отметок в рамках июньских фьючерсных контрактов по индексам маловероятно. Они предполагают существенный рост относительно сегодняшних уровней. Для такой динамики необходимо резкое улучшение внешнего фона, в частности ралли на рынке нефти. Подобный расклад мне кажется маловероятным. С уважением,
БКС Экспресс, Василий Карпунин

Да, они торгуются на NYMEX (CME), а также на ICE. На Московской бирже также есть фьючерсы на WTI. Подробности об инстрмуенте по ссылке https://www.moex.com/ru/contract.aspx?code=CL-5.20 С уважением,
БКС Экспресс, Василий Карпунин

Да, вы правы. Фьючерсы имеют срок обращения. Когда мы говорим, что ожидаем роста цены на горизонте года, то по умолчанию подразумеваем, что рост будет в дальних контрактах, а не в ближайшейм. Ближайший фьючерс торгуется в условиях переполненных хранилищ и переизбытка предложения, он не учитывает будущую балансировку рынка. Поэтому он торгуется с дисконтом. Такова специфика фьючерсов. Превшение цены будущих контрактов над текущей называется "контанго", при перекладке из старго фьючерса в следующий стоимость нового может быть выше. С уважением,
БКС Экспресс, Василий Карпунин

Экспирация контракта BR-5.20, который торгуется на Московской бирже, состоится 4 мая. Последний день обращения июньского фьючерса Brent на бирже ICE — 30 апреля. Ознакомиться со временем исполнения контрактов на Мосбирже можно по ссылке: https://www.moex.com/s126 С уважением,
эксперт БКС Экспресс, Павел Тенсин

Расчетный фьючерс на WTI на Московской бирже. А на CME указан метод "Deliverable". Ссылка на источник https://www.cmegroup.com/trading/energy/crude-oil/light-sweet-crude_contract_specifications.html Там же указаны правила поставки. С уважением,
БКС Экспресс, Василий Карпунин

Фьючерсы на нефть на CME и ICE принято называть по месяцу поставки. Сейчас на этих площадках ближайшим контрактом является июньский фьючерс. По нему экспирация 30 апреля. Тот фьючерс, который торгуется на Московской Бирже, ориентируется на ICE Brent Index. У него экспирация 1 мая. Он в своей динамике сейчас четко следует за ценами по июньским контрактам на западных площадках. Цифры 5.20 в коротком названии фьючерса отражают лишь месяц и год, на который выпадает дата экспирации. С уважением,
БКС Экспресс, Василий Карпунин

Вероятнее всего, денежные средства находятся на другой торговой площадке, которая не объединена со Срочным рынком. Разбивку активов по площадкам можно увидеть в QUIK. Мой Брокер отражает лишь единую сумму средств. При выставлении заявки в приложении стоит убедиться, что выбран счет, на котором есть средства. Также стоит проверить активные заявки, так как под них сумма блокируется заранее. Для точного выяснения причины стоит обратиться на линию поддержки клиентов БКС по номеру 8 800 500 55 45. Специалисту нужно будет назвать ФИО и номер брокерского счета. С уважением,
БКС Экспресс, Администратор

Нет, сейчас формально ближайший контракт Brent называется июньским. Следующий, июльский, торгуется с премией примерно в $3,5. Однако к моменту экспирации июньский контракт (в конце апреля) совершенно не обязан быть близким к июльскому. Это разные контракты и они не обязательно должны сходиться в цене. С уважением,
БКС Экспресс, Василий Карпунин

Разница обусловлена различиями в процентных ставках по доллару и рублю. Если вы купите, доллар и продадите фьючерс, то к экспирации просто получите результат примерно равный разнице между безрисковыми ставками по доллару и рублю в пересчете на годовые. С уважением,
БКС Экспресс, Василий Карпунин

В формуле расчета вариационной маржи участвует курс иностранной валюты. Так как он фиксируется в момент клиринга, то до этого момента может меняться. С уважением,
эксперт БКС Экспресс, Алексей Дмитриев

Наблюдательный совет Сбербанка перенес дату дивидендной отсечки с 14 мая на 16 июля. Это привело к росту июньских фьючерсов на акции Сбербанка более чем на 10%. Участники рынка закладывали в их цену дивидендный гэп величиной 18,7 руб. Однако теперь гэп при утверждении акционерами дивидендов придется на сентябрьский фьючерс. С уважением,
БКС Экспресс, Василий Карпунин

Доходность и риск зависят от стиля торговли. Так что нести потери можно и на самом низковолатильном инструменте. Какого-то единого правила, что конкретный фьючерсы более доходный, чем другой, не существует. Можно лишь отметить, что среди индексов волатильность, как правило, выше по фьючерсу на РТС. В акциях ситуация периодически меняется. Когда-то более сильную динамику показывают контракты на акции Сбербанка, когда-то это могут быть металлурги или нефтяники. С уважением,
БКС Экспресс, Василий Карпунин