ВТБ. Дивидендный гэп закрыт. Что дальше

Итоги торгов

На предыдущей торговой сессии акции ВТБ выросли на +1,31%. Закрытие проходило на отметке 0,0407 руб. Бумаги выглядели лучше индекса МосБиржи, выросшего на +0,05%.

Краткосрочная картина

Дивидендный гэп (21 июня) закрылся за две сессии. Продавцам так и не удалось преодолеть серьезную поддержку 0,0395 руб. и скорректировать цену хотя бы к нижней границе восходящего канала. На данный момент индикаторы указывают на фазу роста с усиливающимися рисками коррекции:

- MACD находится в зоне «быков», но формирует сигнал на продажу (пересечение сигнальной линии сверху);
- RSI говорит о перекупленности бумаг;
- ADX и стохастик свидетельствуют о незначительном преобладании покупателей.

«Медвежий» хвост у последней свечи на дневном графике, сформированный к концу торговой сессии, намекает не избыточность роста после дивидендного гэпа. Но среднесрочный восходящий канал остается в силе.

На данный момент техническая картина не располагает к спекулятивным сделкам. Ближайшие сопротивления в случае дальнейшего роста — 0,0411-0,0413 руб. и 0,0422-0,0425 руб. Если «медвежьи» риски раскроются в ближайшее время, то есть вероятность упасть оценочно не ниже границы up-тренда (текущее значение 0,0391руб.).

Внешний фон

Внешний фон с утра складывается умеренно негативный. Американские индексы снизились после закрытия основной сессии на МосБирже. Азиатские индексы торгуются на отрицательной территории. Фьючерс на S&P500 падает на -0,29%. Нефть Brent сегодня в минусе на -0,77%. Сентябрьский фьючерс VTBR-9.19 на вечерней сессии прибавил +0,05%.

Долгосрочная картина

Долгосрочная картина нейтральная. Котировки вышли наверх из полугодового диапазона 0,033-0,0395 руб. Следующее серьезное сопротивление находится в области 0,422-0,425 руб. Немного выше находится граница долгосрочного down-тренда, которая выступает дополнительным барьером для растущей фазы.

RSI демонстрирует перевес сил в сторону «быков», но стохастик указывает на перекупленность акций. Отметим, что «бычья» дивергенция согласно RSI раскрылась в обновлении полугодового максимума, но без формирования уверенного up-тренда.

В период с декабря по апрель 2017 г. мы наблюдали неудачную попытку среднесрочного восходящего тренда сломить долгосрочный нисходящий. Ситуация может повториться.

Первым признаком возобновления долгосрочной падающей тенденции потенциально выступит уверенное закрепление ниже 0,033 руб. на недельном таймфрейме. В перспективе одного месяца этого не ожидается.

Уровни поддержки: 0,0395 / 0,0385 / 0,0361 / 0,03485 / 0,033
Уровни сопротивления: 0,0411 / 0,0422 / 0,0445 / 0,0453

БКС Брокер