22 января 2020

Газпром нефть. Остановка вызвала опасения перед покупками

Итоги торгов

На предыдущей торговой сессии акции Газпром нефти упали на 1,49%. Закрытие проходило на отметке 463,00 руб. Бумаги выглядели хуже индекса МосБиржи, упавшего на 0,33%.

Краткосрочная картина

Негативный внешний фон вчера оказал давление на и так перекупленные бумаги. Тем не менее сигналов к продаже не последовало. RSI не вышел из зоны перекупленности, а быстрая линия MACD движется над сигнальной кривой.

Текущая картина смешанная. Коррекция от 471,5 может продолжится ввиду отсутствия каких-либо поддержек поблизости. Спекулятивные продажи считаю привлекательными в случае выхода RSI из зоны перекупленности и сигнала на продажи по MACD: пересечение быстрой линией своего сигнального аналога. В таком случае ожидаемая цель — 451.

До срабатывания негативных сигналов сохраняется базовый позитивный сценарий: тестирование верхней границы долгосрочного up-тренда. Остановкой может послужить сопротивление 471,5.

Внешний фон

Внешний фон с утра складывается смешанный. Американские индексы остались на прежних уровнях после закрытия основной сессии на Мосбирже. Азиатские индексы торгуются разнонаправленно. Фьючерс на S&P 500 растет на 0,45%. Нефть Brent сегодня в минусе на 0,42%.

Долгосрочная картина

Долгосрочный взгляд осторожно позитивный. После выхода из боковика 410–428 шансы сформировать среднесрочный up-тренд резко возросли, можно говорить о новой фазе роста.

30-периодная EMA растет, а линии MACD расположены в бычьей зоне. Признаков к развороту пока не наблюдается. В целом трендовые индикаторы говорят в пользу долгосрочной растущей тенденции (оранжевые линии).

В перспективе нескольких месяцев рассматриваю два сценария: выход из долгосрочного up-тренда (оранжевые линии) или разворот от его верхней границы с последующей коррекцией как минимум до 428.

Для принятия решения о входе в позицию стоит дождаться развязки ситуации — закрепления на недельном графике цены над оранжевой тенденцией или обновления минимума прошлой недели: 446. В случае обновления абсолютного максимума 478,55 следующей остановкой может послужить круглая отметка 500 и уровень Фибоначчи 525 (база 410–478).