9 января 2020

Газпром нефть. В ожидании новых драйверов

Итоги торгов

На предыдущей торговой сессии акции Газпром нефти выросли на 1,25%. Закрытие проходило на отметке 432,0 руб. Бумаги выглядели лучше индекса МосБиржи, выросшего на 1,01%.

Краткосрочная картина

Начало года ознаменовалось выходом наверх из коридора 410–428. Импульсный рост направляет цену к обновлению локального максимума 435.

Тем не менее стремительного роста не ожидается. Фиолетовое сопротивление оказывает давление на цену, а осцилляторы говорят о перепроданности бумаг.

На мой взгляд, факторов для открытия спекулятивных позиций недостаточно. Для продаж с локальной целью 428 необходимо дождаться сигнала на продажу по стохастику (выход из зоны перекупленности). Покупки считаю более привлекательными после полной разгрузки осцилляторов от перекупленности бумаг и закрепления котировок выше 428.

Внешний фон

Внешний фон сегодня с утра складывается умеренно позитивный. Американские индексы в среду после нашего закрытия выросли. Азиатские индексы демонстрируют положительную динамику. Фьючерс на S&P 500 утром растет на 0,16%. Нефть Brent сегодня дорожает на 0,08%.

Долгосрочная картина

Долгосрочный взгляд умеренно позитивный. После выхода из боковика 410–428 шансы сформировать среднесрочный up-тренд резко возросли, можно говорить о новой фазе роста.

30-периодная EMA растет, а линии MACD расположены в плюсовой области. MACD формирует сигнал на покупку: быстрая линия готова пересечь сигнальную кривую снизу. В целом трендовые индикаторы говорят в пользу долгосрочного растущей тенденции (оранжевые линии).

В перспективе нескольких месяцев ожидаю обновления абсолютного максимума 438,1 с последующим ростом в рамках долгосрочного up-тренда (оранжевые линии).

Тем не менее небольшие риски коррекции вниз сохраняются. Котировки на недельном графике не закрепились выше уровня 428, и стохастик говорит о перекупленности бумаг.