Роснефть. Где дно?

Итоги торгов

На прошлой сессии акции Роснефти снизились на 4,88% — хуже российского рынка акций в целом. Торги закрылись на отметке 422,05 руб.

Краткосрочная картина

Акции падают без предпосылок к развороту или даже небольшому отскоку. Только перепроданность бумаг согласно Stochastic указывает на избыточность просадки, однако этого недостаточно для остановки бурного падения.

Динамика котировок (дневной таймфрейм) в последние месяцы хаотична: отсутствуют четкие трендовые каналы или горизонтальные уровни, возле которых могла бы удерживаться цена. Предлагаю ориентироваться на наиболее надежные индикаторы для акций Роснефти — это Alligator и CMO. До сигнала на покупку по Alligator еще далеко. Сигналов по CMO также не ожидается: осциллятор расположен в медвежьей зоне (негативный фактор) вне зоны перепроданности.

С учетом обвала нефти сегодня почти на 3% и общего негативного фона бумаги вероятно продолжат падение в сторону круглой отметки 400 руб. Падения ниже поддержки 397 руб. в ближайшие сессии ждать сложно.

Внешний фон

Внешний фон с утра складывается негативный. Американские индексы снизились после основной сессии на российском рынке. Азиатские индексы торгуются в красной зоне. Фьючерс на S&P 500 сегодня падает на 1,75%. Нефть Brent в минусе на 2,80%. Мартовский фьючерс ROSN-3.20 на вечерней сессии потерял 0,04%.

Долгосрочная картина

Долгосрочные ожидания нейтральные. В целом с начала 2016 г. наблюдается фаза роста. Но с конца 2018 г. наблюдается широкий боковик.

Осцилляторы на недельном графике указывают на временное преобладание продавцов, поэтому нижняя граница боковика (в районе 397 руб.) с этой точки зрения может быть достигнута.

В случае падения ниже 390 руб. начнет реализацию фигура «двойная вершина» с месячного графика, но пока остаются высокие шансы на разворот и частичное восстановление бумаг.

Подробное описание всех технических индикаторов

Уровни поддержки: 417,5 / 411,5 / 407 / 403 / 397
Уровни сопротивления: 432,5 / 441 / 447,5 / 457

БКС Брокер