Личный кабинет

Магнит. Трехмесячный рост замедляется

0
в закладки
Поделиться

Итоги торгов

На предыдущей торговой сессии акции Магнита снизились на -0,62%. Закрытие проходило на отметке 3845,5 руб. Бумаги выглядели хуже индекса МосБиржи, упавшего на -0,39%.

Краткосрочная картина

На предыдущей сессии (18 июля) котировки пробили нижнюю границу крутого «бычьего» канала (оранжевые линии), подтверждая наши суждения о затухании среднесрочного роста в рамках границ более пологого канала (синие линии). «Медвежьи» хвосты у последних свеч на дневном графике усиливают технический негатив.

Индикаторы указывают на нейтральные настроения инвесторов:

- трендовые показатели ADX и MACD демонстрируют отсутствие тенденции;
- RSI демонстрирует преобладание «быков», но пологие «медвежьи» дивергенции (красные линии) по стохастическому осциллятору и RSI сводят позитив на нет.


На недельном графике консолидация в рамках синего канала принимает вид восходящего клина, который в теории завершается пробоем нижней границы и дальнейшим снижением. При этом сценарий подъема выше 4000-4050 руб. полностью исключать нельзя. Уверенный рост фьючерса (+1,34%) на вечерней сессии намекает на активизацию покупателей.

В целом технический расклад осторожно негативный. Хорошей точкой входа для спекулятивного шорта может стать пробой нижней границы клина (сейчас около 3720 руб.). Ближайшая поддержка — 3445 руб.

При этом покупки могут быть оправданы исключительно после преодоления 4000 руб. Первая серьезная остановка в таком случае — 4275 руб.

Внешний фон

Внешний фон с утра складывается позитивный. Американские индексы выросли после закрытия основной сессии на МосБирже. Азиатские индексы торгуются на положительной территории. Фьючерс на S&P500 растет на +0,32%. Нефть Brent сегодня в плюсе на +1,74%. Сентябрьский фьючерс MGNT-9.19 на вечерней сессии прибавил +1,34%.

Долгосрочная картина

Долгосрочные ожидания нейтральные. На недельном графике наблюдаем «загибание» долгосрочного нисходящего тренда, который возник еще в сентябре 2017 г. При этом уже год котировки находятся в боковике 3310-4415 руб.


Несмотря на торможение долгосрочного «медвежьего» тренда, серьезных импульсов к росту не возникает. Трендовые индикаторы подтверждают нейтральный сентимент. Только осцилляторы указывают на незначительную покупательскую инициативу, что скорее связано с плавным ростом котировок в пределах клина.

Теоретический потенциал снижения после реализации фигуры клин (пробой нижней границы) определяется ее высотой. В нашем случае он ограничен районом 3400 руб.

На мой взгляд, о формировании долгосрочного «бычьего» тренда говорить рано. Нужно как минимум дождаться тестирования сопротивления 4415 руб. При этом возврат в долгосрочный down-тренд станет вероятным в случае пробоя 7-летнего минимума 3310 руб.

Читайте также: Подробное описание всех технических индикаторов

Уровни поддержки: 3445 / 3310 / 2590
Уровни сопротивления: 3940 / 4275 / 4415 / 5260

БКС Брокер

0
в закладки
Поделиться
Зарегистрируйтесь, чтобы иметь возможность оставлять комментарии. Уже есть аккаунт? Войти
18:50 Мск 23 августа 2019
Магнит
Восстановить пароль
Также можно войти или зарегистироваться