13 апреля 2021

Магнит. Дон Сопротивление и камбэк покупателей

Итоги торгов

На предыдущей торговой сессии акции Магнита выросли на 0,88%. Закрытие прошло на отметке 5180 руб. Бумага выглядела примерно на уровне рынка. Оборот торгов составил более 1 млрд руб.

Краткосрочная картина

Геополитические риски постепенно перестают влиять на рынок, а курс доллара снижается. В совокупности, вероятно, именно это позитивно сказалось на восстановлении котировок Магнита, которые растут последние 3 торговые сессии.

На дневном графике техническая картина начинает улучшаться. Кривые MACD разворачиваются вбок. Индикатор RSI направлен вверх и находится у нейтрального значения (50). Осцилляторы сообщают о снижении преимущества продавцов.

Внешний фон сегодня нейтральный, а фьючерсы Магнит прибавляют 0,35% на утренней сессии. Это позитивный сигнал, на основании которого можно предположить, что вскоре начнется новый тест 5200 руб., где также расположена 50-дневная скользящая средняя. Пробой уровня снизу вверх станет хорошим посылом о возвращении к 5300 руб. Сценарий роста остается ключевым в среднесрочной перспективе.

Если внешний фон перейдет на негативное давление, то котировки Магнита, вероятно, останутся недалеко от 5200 руб. Худшим сценарием станет отскок от сопротивления и переход к нисходящему направлению в сторону 5050 руб. Далее можно говорить об ухудшении ситуации.

Внешний фон

Внешний фон сегодня с утра нейтральный. Американские индексы после закрытия нашей основной сессии в понедельник остались примерно на тех же уровнях. Азиатские рынки сегодня торгуются на положительной территории. Фьючерсы на индекс S&P 500 без изменений, нефть Brent в плюсе на 0,49% и находится около уровня $63,6.

С учетом результатов предыдущих вечерних торгов можно предположить, что при сохранении текущего фона открытие по акциям Магнита пройдет выше уровня закрытия понедельника.

Сопротивления: 5200 / 5300 / 5375
Поддержки: 5050 / 5000 / 4900

Долгосрочная картина

С марта прошлого года акции Магнита находились в долгосрочном восходящем тренде. Пандемия коронавируса положительно сказалась на результатах компании, что дало дополнительный драйвер роста.

Текущее снижение расценивается как коррекция после сильного роста и многократного обновления годовых максимумов. Кривые MACD стремятся к пересечению, RSI находится немного выше нейтрального значения (50).

Сперва потребуется вернуться к уровням 5500 руб., что открывает дорогу к новым рекордам выше 5790 руб. и закрытию дивидендного гэпа. Пока существенных локальных драйверов роста нет, только на долгосрочную перспективу. Поэтому продолжение боковика не исключается. А при пробое 5000 руб. сверху вниз увеличивается риск снижения к 50-недельной скользящей средней. Сценарий пока оценивается нейтрально из-за сильных сдерживающих позиций покупателей.