Русгидро. Бумаги торгуются в падающем канале

Итоги торгов

На предыдущей торговой сессии акции Русгидро выросли на +0,75%. Закрытие проходило на отметке 0,4958 руб. Бумаги выглядели хуже индекса МосБиржи, выросшего на +1,13%.

Краткосрочная картина

На предыдущих двух сессиях (5-6 марта) цена продолжила движение в пределах «медвежьего» канала (текущий диапазон 0,487-0,505 руб.).

Техническая картина нейтральная. Трендовые индикаторы на дневном графике говорят об уверенном down-тренде в акциях. Однако на 4-часовом графике возникли предпосылки роста:

- линия силы тренда ADX снижается от границы зоны затухания тенденции (50%) в совокупности с приближением линии «быков» к линии «медведей» снизу-вверх;
- кривая MACD пробила наверх сигнальную линию.

Стохастический осциллятор находится в области критической перепроданности (20% и ниже) на дневном графике — позитивный драйвер. При этом успешно срабатывает сигнал подъема по стохастику на 4-часовике.

Отметим, что скользящая средняя (EMA, 15 периодов) продолжает плавно снижаться, сокращая вероятность существенного роста. В конце вчерашних торгов цена отскочила от этой линии вниз на 4-часовом таймфрейме.

На мой взгляд, более вероятен следующий краткосрочный прогноз: подъем оценочно не выше 0,5-0,505 руб. с дальнейшим снижением в «медвежьем» канале (сейчас 0,487-0,505 руб.). С технической точки зрения, котировки могут продолжить движение в любом из направлений в рамках этого коридора.

Внешний фон

Внешний фон с утра складывается смешанный. Американские индексы снизились после закрытия основной сессии на МосБирже. Азиатские индексы торгуются преимущественно на отрицательной территории. Фьючерс на S&P500 падает на -0,14%. Нефть Brent сегодня в плюсе на +0,41%. Мартовский фьючерс HYDR-3.19 на вечерней сессии потерял -0,28%.

Долгосрочная картина

Ожидания по акциям умеренно негативные. Котировки в моменте пробили вниз уровень 0,5 руб. При этом стохастик вошел в область критической перепроданности, а RSI близок к границе зоны перепроданности (30%). Однако, исходя из ретроспективы осцилляторов, риски существенного подъема невелики.

Возврат в фазу падения возможен после закрепления ниже границы долгосрочного down-тренда (сейчас совпадает с поддержкой 0,47 руб.).

О сломе down-тренда в инструменте можно будет говорить только после потенциального закрепления выше 0,558 руб. Данный сценарий оценивается как менее вероятный.

Уровни поддержки: 0,492 / 0,487 / 0,47 / 0,45
Уровни сопротивления: 0,5 / 0,52 / 0,529 / 0,539

БКС Брокер