28 января 2022

ГМК Норильский никель. Позитивные изменения

Итоги торгов

На предыдущей торговой сессии акции Норникель выросли на 1,28%, закрытие прошло на отметке 22 066 руб. Бумага выглядела хуже рынка, прибавившего 3,26%.

Краткосрочная картина

В четверг акции Норникеля развили отскок вместе с российскими индексами, однако скорость восстановления была меньше относительно динамики рынка.

Ключевым драйвером подъема было в целом локальное снижение геополитической напряженности. Каких-то позитивных прорывов в отношениях стран не произошло, но появились отдельные позитивные комментарии чиновников, их оказалось достаточно для бурного отскока. В моменте мы видим, что геополитические риски постепенно перевариваются, однако полностью исключить сценарий с обострением ситуации все же нельзя.

Краткосрочная техническая картина в акциях Норникеля улучшилась с закреплением котировок над 200-периодной скользящей средней на часовике. Вчера также было проколото сопротивление 22 200 руб., но пробить отметку пока не получается. Сегодня с утра уровень тестируется вновь. Осцилляторы на интервале не поддерживают ни одну из сторон.

На дневном интервале важная зона сопротивления 22 550–22 600 руб. С ее пробоем можно будет ожидать выхода в новый торговый диапазон, вырастет вероятность скорого закрытия последнего дивидендного гэпа. На дневном таймфрейме стохастик приближается к перекупленности, но потенциал для роста еще есть.

Внешний фон

Внешний фон сегодня с утра позитивный. Американские индексы после закрытия нашей дневной сессии в четверг снизились. Азиатские рынки сегодня торгуются преимущественно на положительной территории. Фьючерсы на индекс S&P 500 с утра поднимаются на 0,7%, нефть Brent в плюсе на 0,6% и находится около уровня $89,9. Акции Норникеля растут на 0,87% и торгуются на уровне 22 258 руб.

Сопротивления: 22600 / 22900 / 23100
Поддержки: 22200 / 21400 / 20900

Долгосрочная картина

С 2009 г. акции Норникеля находятся в большом up-тренде. Импульсы роста чередуются с периодами боковой консолидации, просадки довольно быстро выкупаются, свидетельствуя о силе тенденции.

Трендовые индикаторы на недельном таймфрейме смотрят наверх. Последняя коррекционная волна от максимумов мая связана со снижением цен на ключевые металлы компании, укреплением рубля, а также введением экспортных пошлин. В рамках отката уровень 22 000 руб. был запилен, актуальную поддержку бумаги нашли вблизи 21 300 руб., оттуда стартовал отскок.

Первой целью подъема здесь может стать зона 24 500–24 800 руб. Основная зона сопротивления в рамках текущего торгового диапазона — 27 000–27 500 руб.