23 июля 2019

ГМК Норильский никель. Уровень 14 800 руб. определит направление дальнейшего движения

Итоги торгов

На предыдущей торговой сессии акции ГМК Норильский никель снизились на 1,68%, закрытие прошло на отметке 14 652 руб. Бумага выглядела хуже рынка, снизившегося на 0,6%. Объем торгов составил 1,5 млрд руб.

Краткосрочная картина

Разворотный паттерн на дневном таймфрейме сработал, и котировки после обновления исторических максимумов вернулись ниже значимых поддержек 14 800-14 700 руб. Тем не менее вероятность возобновления роста нельзя списывать со счетов. Сильная перепроданность по стохастику, поддерживаемая небольшим ростом в ценах на никель может спровоцировать отскок уже в ближайшее время. Внимание вновь будет приковано к обозначенной выше области. Если у быков не хватит сил выйти выше 14 800 руб. реализуется среднесрочный сценарий боковой консолидации с нижней границей в районе 13 400 руб., что сейчас можно считать базовым вариантом.

Бычьим сигналом станет восстановление выше 14 800 руб., ближайшей целью роста в таком случае выступит исторический максимум вблизи 15 200 руб., однако техническая картина на старших таймфреймах сейчас скорее выступает на стороне продавцов. Важно отметить, что краткосрочно сильные движения цен на никель могут оказывать значительное влияние на котировки акций Норникеля. Это может вносить дополнительную волатильность в динамику бумаг в ближайшие торговые сессии.

Внешний фон

Внешний фон сегодня с утра складывается смешанный. Американские индексы после нашего закрытия в понедельник остались примерно на тех же уровнях. Азиатские индексы сегодня торгуются преимущественно на положительной территории. Фьючерс на S&P 500 с утра прибавляет 0,1%, нефть Brent в плюсе на 0,17%. Сентябрьский фьючерс GMKR-09.19 на вечерней сессии потерял 0,13%. Все это дает основание предположить, что при сохранении фона открытие пройдет вблизи закрытия предыдущего торгового дня.

Сопротивления: 14700 / 14800 / 15200
Поддержки: 14500 / 14400 / 14050

График ГМК Норникель онлайн

Долгосрочная картина

С 2009 г. акции Норникеля находятся в большом up-тренде. Он виден только на графиках с длинными таймфреймами. С 2015 г., когда бумаги переписали свои исторические максимумы, начался период амплитудной консолидации в новом боковом коридоре. 27 ноября акции Норникеля с 9-й попытки пробили консолидацию вверх, значительно улучшив долгосрочную техническую картину.

Выходу вверх из трех летней консолидации предшествовал волатильный узкий боковик 10 500-12 000, в котором ГМК Норникель торговался на протяжении года. С начала 2019 г. котировки двигались в крутом восходящем канале, поддерживаемые высокими ценами на продуктовую корзину компании. Коридор в итоге был сломлен, а котировки перешли в расходящийся боковик, в рамках которого котировки раз за разом переписывали исторические максимумы.