ГМК Норильский никель. Боковик может закончиться выходом вниз

Итоги торгов

На предыдущей торговой сессии акции ГМК Норильский никель прибавили 0,29%, закрытие прошло на отметке 19 518 руб. Бумага выглядела хуже рынка, подросшего на 3,1%. Объем торгов составил 8,4 млрд руб.

Краткосрочная картина

В акциях ГМК Норильский никель на предыдущей торговой сессии продолжилась боковая консолидация в диапазоне 19 000­­–20 000 руб. Снизу котировки поджимаются 50- и 200-периодными скользящими средними, объемы торгов постепенно снижаются.

Схожая невыразительная динамика наблюдается и в ценах на основные металлы компании. Сегодня с утра стоимость продуктовой корзины чуть снижается относительно вчерашнего дня, что в совокупности с неблагоприятным внешним фоном может привести к пробою скользящих средних и ухудшению технической картины.

В медвежьем сценарии пробоя 19 000–18 800 руб. следующей поддержкой способна выступить зона 18 000–17 800 руб. Локальную поддержку быкам может оказать выход стохастика из перепроданности на часовике, однако высока вероятность, что сигнал будет проигнорирован, если к открытию внешний фон не улучшится.

Читайте также: Подробное описание всех технических индикаторов

Внешний фон

Внешний фон сегодня с утра складывается негативный. Американские биржи после нашего закрытия во вторник снизились. Азиатские индексы сегодня торгуются разнонаправленно. Фьючерс на S&P 500 с утра падают на 2,3%, нефть Brent в минусе на 2,2%. Июньский фьючерс GMKR-03.20 на предыдущей вечерней сессии снизился на 1,45%. Все это дает основание предположить, что при сохранении фона открытие пройдет ниже закрытия предыдущего дня.

Сопротивления: 20000 / 20300 / 22000
Поддержки: 19000 / 18800 / 18000

График ГМК Норникель онлайн

Долгосрочная картина

С 2009 г. акции Норникеля находятся в большом up-тренде. Импульсы роста чередуются с периодами боковой консолидации, просадки довольно быстро выкупаются, свидетельствуя о силе тенденции. Последний период продолжительной боковой консолидации наблюдался с начала 2015 г. по ноябрь 2018 г. Котировки вышли из очередного боковика вверх, и с тех пор акции выросли примерно в 1,5 раза, поддерживаемые ростом цен на ключевую продукцию Норникеля: палладий и никель.

С августа 2019 г. продолжался локальный восходящий импульс. После обновления максимумов в ноябре 2019 г. стартовала 3-недельная коррекция. Разгрузка позволила акциям возобновить рост.

Угроза распространения коронавируса привела к масштабному снижению котировок в марте 2020. Дополнительное давление на акции оказывает падение цен на палладий. Несмотря на внушительное снижение, трендовые индикаторы продолжают поддерживать покупателей, а сигналов о смене глобальной растущей тенденции пока не просматривается.

БКС Брокер