22 мая 2020

АЛРОСА. Рынок хочет утянуть вниз за собой

Итоги торгов

На предыдущей торговой сессии акции АЛРОСА снизились на 0,58%. Закрытие проходило на отметке 63,60 руб. Бумаги выглядели лучше индекса МосБиржи, упавшего на 1,88%.

Краткосрочная картина

Вчера цена проявила устойчивость по отношению к распродажам на рынке. В моменте котировки достигали отметки 65, но негативный внешний фон увел их в красную зону. На мой взгляд, шансы протестировать сопротивление 65,5 по-прежнему высоки, но помешать может негативный сентимент на мировых площадках.

Опасения у покупателей могут появиться после падения цены ниже 30-периодной EMA (синяя кривая). Спекулятивные продажи считаю привлекательными после обновления вчерашнего минимума 62,8 с целью 60,7.

Важно отметить, что по индикаторам наблюдается нейтральная картина. 30-периодная EMA еще не определилась с направлением, а линии MACD только подходят к нулевой отметке. Стохастик приблизился к зоне перепроданности, пока без сигнала на продажу (выход из зоны <80%).

Рассуждать о покупках с горизонтом 7–10 сессий пока не приходится из-за нейтральной динамики цены после мартовского падения. Если закрепимся над уровнем 67,5, то можно говорить о формировании краткосрочного up-тренда. Пока позитивных факторов для такого сценария не наблюдается.

Внешний фон

Внешний фон с утра складывается умеренно негативный. Американские индексы остались на прежних уровнях после закрытия основной сессии на Мосбирже. Азиатские индексы торгуются на отрицательной территории. Фьючерс на S&P 500 падает на 0,66%. Нефть Brent сегодня в минусе на 4,7%.

Долгосрочная картина

Долгосрочный взгляд — умеренно негативный. Котировки достигли нижней границы 3-годового медвежьего тренда (фиолетовые линии) и отскочили наверх. Возможны локальные восходящие коррекции на фоне перепроданности по осцилляторам, но общий медвежий тренд сохраняется: 30-периодная EMA падает без признаков разворота, как и линии MACD.

Подъем к 75–80 считаю вероятным в случае подъема выше уровня 67,5. Больших масштабов восстановления ожидать сложно из-за предполагаемо слабых результатов продаж компании во II квартале 2020 г.