18 декабря 2018

АЛРОСА. Широкий боковик. Что дальше

Итоги торгов

В понедельник торги по акциям АЛРОСА закрылись на отметке 97,5 руб., снизившись на -1,5% к цене закрытия пятницы. Бумага выглядела хуже рынка, показавшего падение на -0,3%.

Краткосрочная картина

За прошедшую торговую сессию цена продемонстрировала устойчивое падение на 4-часовом графике. Озвученный ранее сценарий, по которому цена могла бы продолжить движение к верхней границе канала 94,4-103 руб., пока не отрабатывается.

Базовый сценарий на данный момент следующий: снижение цены в направлении поддержки 94,4 руб. При этом стоит учитывать ряд важных моментов, которые могут поменять ситуацию.

Если отталкиваться от формата сложившегося среднесрочного бокового коридора, то, как правило, касание его нижней границы приводит к последующей фазе роста в сторону его верхнего предела. В этом плане можно было бы предположить еще один импульс роста, однако для подтверждения сценария подъема необходимо повторное закрепление выше 98,5-99 руб. Кроме того, сильным подтверждающим сигналом могло бы стать пересечение снизу вверх быстрой (20 периодов) и медленной (200 периодов) скользящих средних на 4-часовом графике.

Обращаем внимание, что текущее падение стохастического осциллятора ниже 80% в теории говорит о переходе инициативы к продавцам. Потенциальное пересечение данной границы еще и медленной линией %D (сглаженная основной линии — обозначена синим пунктиром) будет выступать сигналом на продолжение падения цены к поддержке 94,4 руб.

Техническая картина сегодня не указывает на наличие какой-то критической перекупленности/перепроданности на исследуемых таймфреймах.

Внешний фон

Внешний фон умеренно негативный. Азиатские индексы сегодня показывают отрицательную динамику. Фьючерс S&P 500 с утра растет на 0,4%. Котировки Brent теряют 1,3%. Открытие торгов ожидается незначительно ниже цены закрытия.

Долгосрочная картина

На недельном графике цена акций продолжает снижаться в пределах коридора 94,4-107,8 руб. Реализуется ранее образованная фигура «двойная вершина». Согласно стохастику, в инструменте сохраняется равный баланс продавцов и покупателей. Трендовые индикаторы на недельном графике постепенно переходят в нейтральное состояние.

Дополнительные сигналы для слома годового растущего тренда:

- пробой поддержки 94,4 руб.
— пробой трендовой поддержки в районе 95,5 руб.
— пробой абсолютного минимума «двойной вершины»

Прогноз по бумаге — умеренно-отрицательный.