Все котировки
Главная > Новости и аналитика > Свечные модели – «Поглощение»: ищем сигналы разворота тренда

Новости и аналитика

Свечные модели – «Поглощение»: ищем сигналы разворота тренда

Свечные модели – «Поглощение»: ищем сигналы разворота тренда

Продолжаем изучать модели японских свечей. В отличие от рассмотренной ранее разворотной модели «Молот», которая показывает, как меняется настроение рынка в течение одного дня, многие разворотные формации формируются несколько дней или даже недель. Одной из них является модель «Поглощение», которая образуется как минимум двумя (иногда тремя) свечами с контрастными по цвету телами.

Модель формируется на рынке с ярко выраженной тенденцией. Например, после одной свечи по тренду (например, белой свечи на растущем рынке) появляется разрыв, усиливающий трендовые настроения. Однако он не поддерживается основной массой участников торгов, после чего идет сильное контртрендовое движение с закрытием дня выше максимума. Таким образом, свеча разворотного дня как бы поглощает предыдущую трендовую свечу (а иногда несколько трендовых свечей).

Рис.1: Модель «Поглощение»

Существует ряд критериев формирования модели «Поглощение» на рынке. Выделим три основных.

1. На рынке должна быть ярко выражена восходящая или нисходящая тенденция (пусть даже краткосрочная). Это универсальное условие для всех разворотных моделей. Если его игнорировать, можно проводить зря бессистемные сделки внутри бокового движения.

2. Модель «Поглощение» образуется одной или несколькими трендовыми свечами и одной контртрендовой свечой. Тело последней разворотной свечи должно «поглотить» как минимум тело предыдущей трендовой свечи. Сигналы разворота усиливаются, если таким образом «поглощается» не только тело предыдущей свечи, но и весь дневной диапазон (от минимума до максимума, включая тени).

3. Тело разворотной свечи должно быть контрастным по цвету. Исключением из правила может быть лишь ситуация, когда тело предыдущей свечи крайне мало и цвет его, по сути, роли не играет. В любом случае, цвет разворотной свечи должен быть контрастным для предыдущего движения: белая свеча на нисходящем тренде, черная свеча – на восходящем.

Помимо основных критериев, по которым определяется фактическое наличие/отсутствие модели «Поглощение», существует еще ряд усиливающих факторов.

1. Тело первой свечи очень маленькое, тело второй (разворотной) свечи – очень длинное. Это свидетельствует о том, что предшествующая тенденция явно иссякла, и при первом контртрендовом импульсе подавляющее большинство участников торгов занимают противоположные позиции.

2.  В день разворота объемы сильно растут.

3. Разворотная свеча модели поглощает не одну, а сразу несколько тел. Явный признак силы контртрендовых настроений.


Правила открытия/закрытия позиций

Потенциал свечных моделей реализуется, как правило, в ближайшие несколько дней, поэтому ключевую роль играет оптимальный выбор точек входа в позицию и расстановка стоп-лоссов.

Для нашей ситуации характерно, что на следующий день после формирования модели «Поглощение» часто происходит небольшое движение в сторону предыдущей тенденции – тестируется истинность смены тренда. И такие моменты являются оптимальными для открытия позиций с точки зрения эффективного соотношения прибыли и риска.

Сформировалась модель, есть вероятность начала нового движения, готовимся входить в рынок (на примере «Поглощения» на вершине рынка):

1. Если открытие дня происходит «внутри» разворотной черной свечи, продаем сразу на открытии сессии. Стоп-лосс ставим чуть выше локального максимума (в большинстве случаев, это максимум черной разворотной свечи). По мере движения цены в нужном нам направлении двигаем стопы, желательно не слишком «плотно», оставляя небольшой лаг для рыночного шума – быки будут пробовать проверять разворот на прочность еще несколько дней.

2. Если открытие дня происходит гораздо ниже цены закрытия черной разворотной свечи, сделок не совершаем. Слишком большой размер стоп-лосса сделает вашу систему неэффективной. Если после этого в течение максимум 3-х дней цены закрывают разрыв, можно открыть продажу от уровня закрытия черной разворотной свечи (то есть, на уровне закрытия гэпа). Если после этого цены движутся в нужном вам направлении, на следующий день переносим стоп-лосс на уровень чуть выше точки закрытия разрыва.

3. Если открытие происходит выше максимума разворотной черной свечи – ничего не делаем. Модель можно считать нереализовавшейся.

Пример

Хорошей иллюстрацией к нашей модели может служить ситуация, сложившаяся в середине июля на графике Лукойла. После нескольких дней роста, начало которому положила свеча с маленьким телом и длинной нижней тенью, на рынке формируется модель «Поглощение».

Следующий за этим день открывается внутри разворотной свечи - смело открываем продажу (Лукойл входит в список маржинальных бумаг) по 1847 рублей за акцию, выставляя защитный ордер на уровне 1865 рублей. Таким образом, мы закладываем риск по операции менее 1% от вложенных в следку средств.

Дальнейшее движение позволяет зафиксировать неплохую прибыль в достаточно короткий срок.

Рис.2: Модель «Поглощение» на графике ЛУКОЙЛа (июль 2012)

В заключение имеет смысл еще раз напомнить о том, что для эффективной прибыльной торговли важна в первую очередь системность и дисциплина. Попытки вольной интерпретации классических графических сигналов и бессистемные торговые операции на их основе неизбежно приведут к потерям.

Поэтому, если в процессе торговли на фондовом рынке вы видите формирование определенной свечной комбинации (в нашем случае, модель «Поглощение»), не спешите нажимать на кнопки. Подумайте, подходит ли вам контртрендовая торговля, устраивает ли вас соответствующий риск-менеджмент, готовы ли вы ждать несколько дней (или недель) до закрытия позиции.

В любом случае, дополнительные сигналы помогут вам с большей долей вероятности занять верную позицию. Для поиска таких сигналов у вас есть целая ночь (после формирования модели), ищите!


БКС Экспресс

Чтобы написать комментарий, необходимо авторизоваться.

Другие новости

Итоги торгов: Мечемся между позитивом внешних рынков и санкционными рисками

Чистая прибыль Лукойла по РСБУ за I полугодие выросла в 2,1 раза

В первом полугодии Аэрофлот значительно увеличил перевозки пассажиров

General Motors: сыграем на откате котировок

X5 Retail в августе может принять решение о листинге на МосБирже

Задать вопрос

 

Получить консультацию

Для того, чтобы получить консультацию и воспользоваться инвестиционной идеей или узнать о других возможностях на фондовом рынке, оставьте свой контактный номер телефона. Наш специалист свяжется с Вами в ближайшее время.

 

Показать котировки
21:44
вторник, 25 июля 2017

Авторизация

Для доступа к закрытым разделам сайта введите свои логин и пароль или зарегистрируйтесь. Если Вы являетесь клиентом ООО «Компания БКС», то можете использовать логин и пароль от личного кабинета. Авторизация с клиентским логином дает право на просмотр котировок Российского рынка без 15 минутной задержки (при условии наличия Вашей регистрации в соответствующей торговой системе).

Войти с помощью:

Данные передаются по защищенному протоколу

Авторизация (Шаг 2)

Введите Имя для отображения на сайте

 

Вход

Для входа на вебинар укажите:

Узнавайте новости первыми!

Подпишитесь на утреннюю рассылку БКС Экспресс и будьте в курсе самых актуальных новостей с рынков.