Личный кабинет

Распадская отчиталась о добыче в III квартале

Избранное

Вчера были опубликованы данные о добыче Распадской в третьем квартале текущего года.

Результаты Распадской оказались несколько хуже наших ожиданий. Однако она публикует лишь данные по продажам концентрата, а не по его производству: реализация угля, по словам компании, была затруднена из-за дефицита вагонов. Производство концентрата в третьем квартале, по нашим расчетам, составило примерно 831 тыс. т, что на 5,5% выше наших ожиданий.

Мы расцениваем данные компании как нейтральные, т. к. основными новостями для рынка сейчас являются сообщения о возобновлении добычи на шахте, в т. ч. обновление плана восстановления шахты Распадская.

Негативная реакция рынка связана именно с этой темой. Вчера приставы приостановили на 90 суток ремонтно-восстановительные работы на нескольких участках шахты Распадская. Причина - нарушения требований и правил безопасности в угольных шахтах. За счет этой остановки компания может не запустить добычу на шахте в этом году, что не оправдает ожидания рынка.

Согласно нашей последней оценке, справедливая стоимость Распадской при реализации нашего базового сценария составляет $9,85 за акцию, рекомендация - «ПОКУПАТЬ».

Аналитик ИК Брокеркредитсервис, Олег Петропавловский

Поделиться
Зарегистрируйтесь, чтобы иметь возможность оставлять комментарии. Уже есть аккаунт? Войти
09:11 Мск 18 ноября 2018
Распадская
Восстановить пароль
Также можно войти или зарегистироваться