Новости
16 августа в 11:19

Мнения аналитиков. Что ждать от отчетности Мосбиржи

0
Поделиться

Московская биржа опубликует финансовые результаты за II квартал 2022 г. по МСФО 19 августа в сокращенном формате, в тот же день состоится телеконференция.

«По нашим оценкам, чистая прибыль осталась на уровне 8,1 млрд руб. (0% к/к; +16% г/г), несмотря на снижение торговых оборотов под давлением со стороны спада комиссионных доходов, однако чистые процентные доходы в свете роста процентных ставок должны были поддержать финансовые результаты в целом», — считают аналитики BCS Global Markets.

Группа МТС представит свои финансовые результаты за II квартал 2022 г. в четверг, 18 августа.

«Мы полагаем, что в показателях компании будут отражены некоторые негативные эффекты, которые заметно повлияли на выручку и OIBDA, — комментируют аналитики Промсвязьбанка. — Продажи розничной сети могли существенно ускорить свое падение кв/кв на фоне снижения спроса и отсутствия налаженных каналов параллельного импорта. Мы думаем, что рост выручки от сервисов связи и банка замедлился по сравнению с началом года из-за более высокой базы сравнения и текущих негативных тенденций в бизнесе.

Существенные банковские резервы могли негативно повлиять на прибыльность всей группы, в силу чего мы ожидаем падения рентабельности OIBDA на 3,5 п.п. г/г. Оператор проведет звонок после релиза отчетности, где руководство компании может подробнее рассказать о текущих тенденциях. Наша рекомендация и целевая цена для акций МТС сейчас находятся на пересмотре».

Выручка HeadHunter во II квартале выросла на 1,1%, до 3,96 млрд руб., EBITDA сократилась на 26%.

«Мы оцениваем финрезультаты компании как умеренно негативные, — комментируют аналитики Промсвязьбанка. — С одной стороны, рост выручки компании был обусловлен увеличением размера показателя средней выручки на одного клиента. С другой стороны, сокращение EBITDA произошло из-за решения компании не сокращать расходы на персонал и маркетинг. Укрепление рубля относительно доллара США в период с апреля по июнь привело к возникновению чистого убытка компании. Рост чистого долга произошел из-за выплат дивидендов в феврале 2022 г».

Совет директоров Татнефти на заочном заседании в понедельник рекомендовал акционерам утвердить на внеочередном собрании дивиденды за I полугодие 2022 г. в размере 32,71 руб. на акцию.

«Вчера информации по дивидендам не поступило по итогам заседания, и рынок оценил это как знак невыплаты, в результате чего бумаги компании находились под давлением, — комментируют аналитики Промсвязьбанка. — Однако по факту, несмотря на опасения, компания решила выплатить дивиденды. Размер их ожидаем и составляет 50% от чистой прибыли по РСБУ. Полагаем, что сегодня на фоне этой новости бумаги компании будут смотреться лучше рынка».

Выручка Positive Technologies представила результаты за II квартал 2022 г.

«Считаем результат компании сильным, однако он ожидаем на фоне введенных санкций и, как следствие, приостановки доступа российских клиентов ко многим зарубежным IT-продуктам, — отмечают аналитики Промсвязьбанка. — Увеличение количества кибератак также привело к росту мероприятий по усилению информационной безопасности (ИБ) и смещению спроса на российские программные продукты.

В большей степени под угрозой оказался корпоративный сектор, как наиболее зависимый от лицензионного ПО. В структуре выручки Positive Technologies корпоративные клиенты обеспечили 75% продаж. Число таких клиентов выросло на 43% г/г, а общее количество клиентов – на 18% г/г.

Мы положительно оцениваем компанию в долгосрочной перспективе на фоне тренда на импортозамещение ПО и, в частности, роста сегмента ИБ».

Магнит представит свои финансовые результаты за II квартал 2022 г. в пятницу 19 августа.

«Мы полагаем, что компании удалось трансформировать сильный рост продаж в сопоставимое увеличение EBITDA и добиться улучшения маржинальности г/г, несмотря на ряд негативных факторов, — отмечают аналитики Велес Капитал. — Согласно нашим оценкам, рентабельность EBITDA по итогам периода составила 7,2%. Мы полагаем, что компания пока воздержится от предоставления прогнозов и не будет проводить конференц-звонок. Наша текущая рекомендация для акций Магнита — «покупать» с целевой ценой 7 163 руб. за бумагу».

Читайте лучшие материалы БКС Экспресс в Telegram 

БКС Мир инвестиций

0
Поделиться

Комментарии