Личный кабинет

Дивидендный портфель 2019. Подводим итоги

0
в закладки
Поделиться

4 марта 2019 г. была опубликована инвестиционная идея, предполагающая ставку на портфель из дивидендных бумаг. Подведем итоги.


На фоне замедления инфляции и снижения ключевых ставок инвестиции в защитные дивидендные бумаги оправдали себя. С момента публикации 4 марта наш портфель смог существенно опередить целевой уровень доходности в 11,5% и заработать 22,8% за 10 месяцев (на 25.12.2019 г).

В то же время индекс Московской биржи показал схожую динамику и вырос на 22,3%. Однако, если говорить про индекс полной доходности, то он вырос на 30,9%. Такой рост по большей мере вызван переоценкой тяжеловесов российского рынка — Газпрома (вклад в рост индекса 10%), Норникеля (вклад в рост индекса 3,6%) и Сургутнефтегаза (вклад в рост индекса 3%).

16 сентября была произведена ребалансировка портфеля. Из него были исключены акции Сургутнефтегаз-ап и Мечел-ап. Были добавлены бумаги МТС, Юнипро и увеличена доля Башнефть-ап.


Наибольший вклад в дивидендный портфель принесли акции Татнефть-ап (+24,3%), Сбербанк-ап (+18,5%), ЛСР (+17,5%), ФСК (+13,45%) и МТС (+13,09%). В аутсайдерах бумаги АЛРОСА (-8,4%) в связи с непростой ситуацией на рынке алмазов в 2019 г., Башнефть-ап (+1%) из-за неожиданно низкого payout ratio по итогам 2018 г. и Северстали (+1,1%) после просадки мировых цен на стальную продукцию.

Дивидендный портфель на 2020 г. будет опубликован позднее.

БКС Брокер

0
в закладки
Поделиться
Зарегистрируйтесь, чтобы иметь возможность оставлять комментарии. Уже есть аккаунт? Войти
Восстановить пароль
Также можно войти или зарегистрироваться