Личный кабинет

Еженедельный обзор стратегий FINTARGET.RU

в закладки
Поделиться

USA Weekly

Усиленные инвестиции, +31,3% (RUB)

«Несмотря на снижение индекса МосБиржи на 1,9%, наш портфель чувствует себя лучше рынка: +0,9%. С ростом доллара оправдывает себя ставка на экспортёров (ФосАгро, Петропавловск, Норникель), которые уже лучше рынка, и при этом потенциал роста с ростом доллара дополнительно увеличивается. B2C компании в нашем портфеле тоже наконец пошли в активный рост и показывают прекрасные результаты на неделе», — Кирилл Кузнецов, автор стратегии “Усиленные инвестиции”.

Hedge fund, +67,7% (RUB)

«По мере приближения выборов в США сохраняется угроза введения санкций против России, при этом продолжает развиваться ситуация с отправлением Навального и протестами в Белоруссии», — Вячеслав Смольянинов, главный инвестиционный стратег BCS Global Markets.

Облигационный USD, +26,6% ($)

«На этой неделе мы увидим первые дебаты Трампа и Байдена. Это шоу может сильно влиять на рынки, поэтому мы внимательно следим за ситуацией и осторожны в своих решениях. На этом фоне акции «Stay-At-Home Stocks» продолжают быть сильнее всего рынка, и мы держим их в нашем инновационной стратегии», — Игорь Чукаев, руководитель департамента инвестиционного консультирования.

Что привлекло наше внимание

Инвесторы в ожидании. В центре внимания — объем пакета поддержки для экономики США: сколько будет в итоге по сравнению с планируемыми $1,5 трлн.  Индекс S&P 500, несмотря на рост в четверг и пятницу, закрыл неделю с результатом -0,6%. «Рыночная ситуация, в целом, носит смешанный характер. С одной стороны, хедж-фонды максимально загружены акциями, а значит на рост котировок сделаны большие ставки. С другой стороны, спекулянты, работающие на рынке деривативов открыли максимальные короткие позиции по фьючерсным контрактам на фондовые индексы», — комментирует Максим Шеин, автор «Финансовой стратегии». Во вторник, 22 сентября, Tesla провела долгожданный Battery Day. Реакция общественности неоднозначна. С одной стороны, многие инвесторы отметили, что у компании большое будущее, с другой — котировки существенно снизились (-10%) после мероприятия.


Как отреагировал рынок и наши стратегии

Волатильность оставалась высокой: индекс VIX вырос на 9,15% по итогам недели. На фоне снижающегося рынка стратегии «Инновационные технологии» удалось заработать 0,9% при загрузке 58% — отличный результат! Облигационная USD по-прежнему на 100% деньгах — отличный позиционный трейдинг в условиях коррекции. «Усиленные инвестиции US Growth» также демонстрируют очень сильные результаты (+ 1,4%) по итогам недели. Опережает индекс и «Финансовая стратегия»: низкая загрузка (57%) позволила зафиксировать -0,3%. В рамках краткосрочных операций зафиксирована прибыль +3,8% по Applied Materials. В портфель добавлен Alphabet на 10%.

Актуальные инвестиционные решения

Официальный старт предвыборной гонки совсем скоро. Вероятно, в ближайшее время нас ожидает высокая волатильность, которая повлечет за собой новые краткосрочные идеи в отдельных бумагах. Главное — выбирать качественные эмитенты и иметь хороший тайминг. На практике с этим неплохо справляется стратегия «Инновационные технологии», которая с начала года на столь непростом рынке демонстрирует результат +26,6%.

Динамика стратегий

Среднегодовая доходность показана с момента запуска стратегии. При сравнении стратегии и бенчмарка, доходность индекс берется за тот же период. Информация предоставлена на основании сигналов автора, цены реальных сделок могут отличаться.

Russia Weekly

Что привлекло наше внимание

Прошлая неделя выдалась жаркой. Уже в понедельник российский фондовый рынок ждала сильная коррекция в 2,77%. В последующие дни рынок предпринял попытку восстановиться, но смог «отыграть» лишь часть падения. Факторы, от которых зависит движение рынка, всё те же. Меняется лишь степень их давления. На первый план выходят COVID-19 и возможные санкции. В то же время, при правильно выбранном инструменте есть возможность обернуть это в свою пользу, о чем расскажем чуть ниже.

«Российский рынок на минувшей неделе продолжил снижение на фоне негативной геополитической ситуации. Новые ограничения со стороны США и Евросоюза принимают все более реальные очертания.  Кроме того, рынки опасаются нового налогового давления на крупнейших экспортеров для наполнения бюджета. Ослабление рубля набирает все более серьезные обороты, что немного поддерживает рублёвую стоимость экспортеров», — комментирует Дмитрий Шишов, автор стратегий «Искусственный интеллект»


Как отреагировал рынок и наши стратегии

Индекс МосБиржи по итогам недели снизился на 1,92%. Лидеры снижения — акции Лукойла, Татнефти и Аэрофлота. «Абсолютная доходность +» активно торговала в течение прошлой недели, что позволило зафиксировать результата чуть лучше индекса в размере -1,5%. Опережает бенчмарк и «Дивидендная корзина БКС», которая показывает -1,1%.  Отлично показала себя стратегия «Усиленные инвестиции», которой удалось заработать 0,9% в столь непростых условиях. Абсолютный фаворит на прошлой неделе — стратегия «Hedge Fund», заточенная на такое развитие событий,  продемонстрировала результат в +2,6%.

Актуальные инвестиционные решения

В текущих условиях наиболее оптимальным решением остаётся стратегия «Hedge Fund». Стратегия включает в себя пять наиболее привлекательных компаний, а также пять эмитентов со слабыми перспективами. По первой части портфеля открываются длинные позиции, по второй — короткие. Данная структура позволяет демонстрировать хорошие результаты даже при коррекции рынка: при снижении рынка сперва распродают «токсичные» компании. Лидеры также снижаются, но темпы, зачастую, намного ниже. Разница между группами активов и есть прибыль инвестора.

Динамика стратегий

Среднегодовая доходность показана с момента запуска стратегии. При сравнении стратегии и бенчмарка, доходность индекс берется за тот же период. Информация предоставлена на основании сигналов автора, цены реальных сделок могут отличаться.


Money Market Weekly

Что привлекло наше внимание

Прошлая неделя выдалась непростой как для долгового рынка, так и для валютного. Причина распродажи российского долга — глобальный risk off из-за опасения второй волны COVID-19. «Российский долговой рынок продолжает чувствовать слабость, на фоне целого ряда факторов. Это и продолжающийся рост индекса доллара, оказывающий давление на абсолютно все мировые валюты, включая рубль, и непривлекательность рынка ОФЗ в глазах нерезидентов после столь сильного снижения ключевой ставки, и санкционная угроза Северному потоку-2 со стороны США. Ко всему этому добавляются и общие опасения участников рынка относительно того, как поведут себя правительства в этот раз, тогда как по всему миру количество жертв COVID-19 неуклонно растет. Осень обещает быть очень волатильной, и российский долг не станет исключением», — комментирует Иван Пчелинцев, автор стратегий «Портфель ОФЗ».

Рубль также ослаб на прошлой неделе. Вопреки ожиданиям, продажи валютной выручки экспортёрами ввиду налогового периода не поддержали курс национальной валюты.


Как отреагировал рынок и наши стратегии

«Валютная пара USD/RUB продемонстрировала существенный рост на 3.5% в течение прошлой недели. В понедельник был повторно пробит важный технический уровень 76 рублей за доллар, после чего цена устремилась в зону 78 рублей за доллар», — Алексей Петрушин, автор «Валютной стратегии», которая за прошлую неделю прибавила 2,5%

Стратегии на ОФЗ вели себя ожидаемо. В рамках рационального портфеля произошла выплата купона по ОФЗ 26219. Стоимость снизилась на 0,5%. Портфели в умеренно-консервативном и консервативном риск-профилях остались без изменений.

Актуальные инвестиционные решения

Как было отмечено ранее: волатильность к концу года увеличивается растёт, что является благоприятным фактором для «Валютной стратегии». На прошлой неделе стратегия на деле показала, как может работать в текущих условиях: +2,5% за неделю. Возможность открытия коротких и длинных позиций позволяет заработать как на росте, так и на падение фьючерса USD/RUB.  Стратегия алгоритмическая, что позволяет всегда находиться в рынке и не упускать колебания курса валют.

Динамика стратегий

Среднегодовая доходность показана с момента запуска стратегии. При сравнении стратегии и бенчмарка, доходность индекс берется за тот же период. Информация предоставлена на основании сигналов автора, цены реальных сделок могут отличаться.

 

Подключить и выбрать стратегию вы можете на сайте Fintarget.ru и в мобильном приложении Мой Брокер в разделе "Стратегии".

Команда FINTARGET.RU

 

Приведенная информация и мнения составлены на основе публичных источников, которые признаны надежными, однако за достоверность предоставленной информации ООО «Компания БКС» ответственности не несёт. Приведенная информация и мнения формируются различными экспертами, в том числе независимыми, и мнение по одной и той же ситуации может кардинально различаться даже среди экспертов БКС. Принимая во внимание вышесказанное, не следует полагаться исключительно на представленные материалы в ущерб проведению независимого анализа. ООО «Компания БКС» и её аффилированные лица и сотрудники не несут ответственности за использование данной информации, за прямой или косвенный ущерб, наступивший вследствие использования данной информации, а также за ее достоверность. Информация носит лишь ориентировочный характер, не является исчерпывающей и предоставляется исключительно для целей обсуждения. Информация не должна расцениваться как публичная оферта, просьба или приглашение приобрести или продать какие-либо ценные бумаги, финансовые инструменты или услуги. Никаких гарантий в прямой или косвенной форме, в том числе обусловленных законодательством, в связи с указанными сведениями и материалами не предоставляется. Представленная выше информация не может рассматриваться в качестве рекомендации к инвестированию средств, а также гарантий или обещаний в будущем доходности вложений. Прежде чем воспользоваться какой-либо услугой БКС, вы должны обсудить с представителями БКС условия и порядок предоставления каждой конкретной услуги и самостоятельно оценить экономические риски и выгоды от услуги, налоговые, юридические, бухгалтерские последствия заключения сделки при пользовании конкретной услугой, свою готовность и возможность принять такие риски. Риск наступления негативных последствий в результате использования представленных выше рекомендаций, мнений и утверждений, в полном объеме несет адресат информации. БКС не несет ответственности за какие-либо убытки (прямые или косвенные), возникшие в результате использования вышеизложенных сведений и материалов. Данная информация не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией, и финансовые инструменты, либо операции, упомянутые в данном материале, могут не соответствовать вашему инвестиционному профилю, финансовому положению, опыту инвестиций, инвестиционным целям. Определение соответствия финансового инструмента, либо операции инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и толерантности к риску является задачей инвестора. ООО "Компания БКС" не несет ответственности за возможные убытки инвестора в случае совершения операций, либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в настоящем материале. Предоставление индивидуальных инвестиционных рекомендаций (ИИР) осуществляется ООО «Компания БКС» с использованием программного обеспечения (ПО) «FinTarget» в рамках Договора об инвестиционном консультировании, заключаемого с ООО «Компания БКС», при условии акцепта клиентом услуги «Автоконсультирование» или услуги «Автоследование» в порядке, установленном Договором об инвестиционном консультировании. ООО «Компания БКС» является профессиональным участником рынка ценных бумаг, осуществляющим деятельность по инвестиционному консультированию. ООО «Компания БКС» включено Банком России в Единый реестр инвестиционных советников 21.12.2018 г. ПО «FinTarget» 17.02.2019 г. аккредитовано НАУФОР в качестве программы автоконсультирования и программы автоследования, посредством которой осуществляется предоставление ИИР. Клиент самостоятельно принимает решение о необходимости получения им услуг ООО «Компания БКС» по инвестиционному консультированию, основываясь на своих знаниях и опыте инвестирования на финансовых рынках. С полной информацией об ООО «Компания БКС», об условиях Договора об инвестиционном консультировании и условиях оказания услуги «Автоконсультирование» или услуги «Автоследование», условий вознаграждения ООО «Компания БКС» за оказание данных услуг, и иной подлежащей раскрытию информации, включая ссылку на страницу на которой можно оставить обращение (жалобу), Вы можете ознакомиться на официальном сайте ООО «Компания БКС» по адресу https://broker.ru/disclosure.

Источники/сноски

1 - Доходность стратегий смоделирована экспертами ООО «Компания БКС» без учета комиссий по данным торгов на ПАО Московская Биржа, ПАО Санкт-Петербургская биржа, The Nasdaq Stock Market LLC, New York Stock Exchange LLC, не учитывает расходы на оплату  брокерских и депозитарных услуг, подачи поручений по телефону и иных расходов, подлежащих оплате клиентом. Полный список тарифов ООО «Компания БКС» приведен в приложении №11 к Регламенту оказания услуг на рынке ценных бумаг ООО «Компания БКС». Результат инвестирования в прошлом не определяет дохода в будущем. Информация указана исключительно в информационных целях и не может рассматриваться как, или быть использована в качестве, предложения или побуждения сделать заявку на покупку или продажу, или вложение в ценные бумаги, или другие финансовые инструменты. https://broker.ru/regulations Более подробно по расчетам стратегий приведенных в таблицах: https://fintarget.ru

в закладки
Поделиться
Купить другие инструменты