1 сентября 2017

ГМК Норникель. Ралли продолжается

Итоги торгов

В четверг капитализация ГМК «Норильский никель» повысилась на 3,05%, закрытие прошло на отметке 9790 руб. Бумага выглядела лучше рынка, прибавившего 0,66%.

Техническая картина

На торгах в четверг акции Норникеля продолжили активный рост на фоне роста цена на металлы. «Медведи», которые вошли в позицию руководствуясь предыдущей разворотной свечой на дневке, были выброшены по стоп-лоссу. Похоже новой целью движения становится отметка в 10 000. Тренд остается довольно устойчивым, поддержка на 30-минутном графике «ступеньками» движется вверх. Закрытие последнего дня было не такое сильное, как в предыдущие дни, когда сессия завершалась внутридневным максимумом.

Ситуация внутри дня была небогата на графические точки входа. Можно было попробовать скальпировать растущий импульс на открытии, после того как цена преодолела отметку 9540. Однако, такие сделки довольно сложны для исполнения. Более читаемая точка для входа была в обед. После того, как бумага обновила максимум, котировки начали формировать восходящий треугольник на 5-минутном графике, поджимаясь к 9740. Когда цена строит консолидацию выше 9700 и пробивает ее вверх можно было входить. Более осторожные трейдеры могли дождаться пробоя 9740.

Внешний фон с утра складывается нейтральный. Азиатские индексы торгуются разнонаправленно. Фьючерс на S&P500 растет на 0,05%. Нефть Brent сегодня в минусе на 0,21%. Сентябрьский фьючерс GMKR-9.17 на вечерней сессии прибавил 0,19%. Цены на никель и палладий с утра показывают изменения минус 0,08% и 0,0% соответственно. Все это дает основание предположить, что при сохранении фона открытие пройдет вблизи уровня закрытия предыдущего торгового дня.

Ближайшие уровни поддержки: 9750 / 9680/ 9600

Ближайшие уровни сопротивления: 9815 / 9900 / 10000

График ГМК Норникель онлайн

Долгосрочная картина

С 2009 года акции Норникеля находятся в большом up-тренде. Он виден только на графиках с длинными таймфреймами. С 2015 года, когда бумаги переписали свои исторические максимумы, начался период амплитудной консолидации в новом боковом коридоре.

С осени 2016 года мы видели попытку сформировать восходящий тренд, который бы вывел бумаги из боковика, однако затем ситуация испортилась, а сейчас наблюдается боковая тенденция.

Пробой важной поддержки, проходящей на уровне 9150-9200, увел "котировки" к 2,5 годовым минимумам. Долго гостить на столь низких территориях, скорее всего, мы не будем. Стабильно высокие дивиденды и ожидания относительно роста объемов и эффективности производства поддержат котировки на горизонте 1-1,5 лет.