Все котировки
Главная > Новости и аналитика > «Система»: кредиты покроют бонды

Новости и аналитика

«Система»: кредиты покроют бонды

(Комментарий: Илья Федотов – ИК «Велес Капитал»)

Совет директоров АФК «Система» принял решение о размещении облигаций второй серии на сумму 20 млрд рублей, говорится в сообщении финансовой корпорации.

Облигации планируется разместить на ФБ ММВБ по открытой подписке. Срок обращения бумаг составит 5 лет.  Андеррайтерами займа назначены Сбербанк и «Ренессанс Брокер». Бумаги обеспечены поручительством дочки Системы – ООО «Система Финанс Инвестментс».

БКС Экспресс писал, что подобное решение в понедельник, 29 декабря, приняла крупнейшая «дочка» «Системы» – МТС, который выпускает рублевые облигации серий 04 и 05 на 30 млрд рублей. «Вероятно, компания привлекает рублевые кредиты для рефинансирования долларовой задолженности», - говорит Илья Федотов, аналитик ИК «Велес Капитал».

На конец 3 квартала текущего года долг АФК «Система» и непубличных компаний холдинга составлял $2,1 млрд, причем большая часть долга номинирована в долларах. «С учетом ожидаемого ослабления рубля относительно доллара конвертацию долга в рубли можно считать обоснованной, тем более что большая часть доходов холдинга номинирована в рублях. Очевидно, данная конвертация будет компенсирована более высокой ставкой процента/купона по рублевым долгам», - заключает Федотов.

В настоящее время доходность по облигациям с погашением в 2013 году составляет около 16% (по данным CBonds).

БКС Экспресс

Чтобы написать комментарий, необходимо авторизоваться.

Другие новости

Итоги торгов: Рубль тянет вниз

EUR/USD: Резкая смена импульса

Рынок США: На каких бумагах можно было заработать более 70% за месяц

Что такое Аукцион Закрытия на Московской Бирже?

IBM: Пока в шорте

Получить консультацию

Для того, чтобы получить консультацию и воспользоваться инвестиционной идеей или узнать о других возможностях на фондовом рынке, оставьте свой контактный номер телефона. Наш специалист свяжется с Вами в ближайшее время.

 

Показать котировки
23:17
четверг, 30 марта 2017

Авторизация

Для доступа к закрытым разделам сайта введите свои логин и пароль или зарегистрируйтесь. Если Вы являетесь клиентом ООО «Компания БКС», то можете использовать логин и пароль от личного кабинета. Авторизация с клиентским логином дает право на просмотр котировок Российского рынка без 15 минутной задержки (при условии наличия Вашей регистрации в соответствующей торговой системе).

Войти с помощью:

Данные передаются по защищенному протоколу

Авторизация (Шаг 2)

Введите Имя для отображения на сайте

 

Вход

Для входа на вебинар укажите:

Узнавайте новости первыми!

Подпишитесь на утреннюю рассылку БКС Экспресс и будьте в курсе самых актуальных новостей с рынков.