Все котировки
Главная > Новости и аналитика > Сегодня пройдет первое и пока единственное IPO 2009 года

Новости и аналитика

Сегодня пройдет первое и пока единственное IPO 2009 года

Сегодня пройдет первое и пока единственное IPO 2009 года

Комментарий: Татьяна Бобровская – ФГ БКС

Сегодня, 10 декабря 2009 года, в 16.00 мск на ММВБ начнутся торги  акциями ОАО «Институт Стволовых Клеток Человека» (ИСКЧ). Акции будут торговаться в новом биржевом секторе ММВБ - рынок инноваций и инвестиций (РИИ). 

В России это первое IPO в 2009 году. Вчера, 9 декабря, ИСКЧ объявил о закрытии книги заявок. Цена размещения - 9,5 рубля за акцию. По словам Артура Исаева, генерального директора Института Стволовых Клеток Человека, объем поданных заявок превысил предложение акций.

В рамках IPO инвесторам предложено 15 млн акций допэмиссии, или 20% уставного капитала ОАО «Институт Стволовых Клеток Человека». Таким образом, в ходе IPO, при цене размещения акции 9,5 рубля, ИСКЧ привлечет 142,5 млн рублей, а его капитализация составит 712,5 млн рублей.

«На наш взгляд акции Института Стволовых Клеток были размещены по очень высокой цене, с этой точки зрения для эмитента IPO прошло весьма удачно, - считает Татьяна Бобровская, аналитик ФГ БКС. - Тем не менее, мы ожидаем падения котировок акций после начала их торгов на бирже. Однако отметим, что первое время организаторы IPO скорее всего будут поддерживать котировки к уровням близким к цене размещения. Но в дальнейшем, вероятность резкого снижения котировок очень высока».

Справка БКС Экспресс

ОАО «Институт Стволовых Клеток Человека»

Компания создана в 2003 году для реализации проектов в области клеточных технологий. В настоящее время контрольный пакет акций ИСКЧ принадлежит генеральному директору компании Артуру Исаеву. Сегодня Институт Стволовых Клеток Человека - международная биотехнологическая компания с лабораториями и офисами в Москве, Санкт-Петербурге, Киеве (Украина) и Саарбрюкене (Германия) и разветвленной сетью представителей, охватывающей 100 городов в России и странах СНГ. Основной бизнес компании – хранение стволовых клеток, выделяемых при рождении ребенка из пуповинной крови. В случае заболевания ребенка или его ближайших родственников онкогематологическими заболеваниями стволовые клетки могут применяться в качестве одного из методов лечения, что значительно повышает шансы больного на излечение. Компания работает под торговой маркой «Гемабанк».

 Летом текущего года ОАО «Институт Стволовых Клеток Человека» закрыл первую часть сделки по приобретению блокирующего пакета (25,01%) акций германской биотехнологической компании Symbiotec. Для завершения сделки ОАО «Институт Стволовых Клеток Человека» должно принять участие в проведении второй фазы клинических испытаний разработанного Symbiotec препарата Oncohist, предназначенного для лечения острых форм рака крови. Ожидается, что сделка будет завершена в 2009 - 2010 гг., после чего ОАО «Институт Стволовых Клеток Человека» совместно с партнером – частным инвестором – будет владеть контрольным пакетом акций германской компании.

Ожидается, что эффективность препарата Oncohist превысит 20%, что как минимум на 50% больше, чем другие применяемые сейчас препараты. При этом оценочная стоимость прав на используемые сейчас препараты-конкуренты, уже имеющие определенный рынок сбыта, составляет 200 - 400 млн долларов.

IPO-2009

Мировой рынок первичного размещения акций (IPO) после стагнации в течение первых двух кварталов 2009 года начал набирать обороты во втором полугодии. Об этом сообщает Ernst & Young. Основными факторами роста стали сделки азиатских и южноамериканских компаний.

Количество сделок в январе - ноябре этого года резко сократилось, при этом процедуру листинга прошли всего 459 компаний по сравнению с 740 в течение аналогичного периода 2008 года. В то же время объем средств, привлеченных в период с 1 января по 30 ноября 2009 году в мировом масштабе, составил $94,9 млрд, практически совпав с результатом 11 месяцев прошлого года - $94,6 млрд. По прогнозам Ernst & Young, к концу текущего года объем IPO должен превысить $100 млрд.

Объем размещений в Северной Америке снизился в январе - ноябре почти на 38% - до $16,6 млрд с $26,6 млрд за тот же период годом ранее. В текущем году листинг прошли 66 компаний. На долю европейских IPO пришлось лишь 10% от общего числа мировых сделок, их объем составил $5 млрд. В прошлом году этот показатель равнялся 22%: в рамках 160 первичных размещений было привлечено $13,6 млрд. Кроме того, резко сократились объем и активность первичных размещений в странах Ближнего Востока — до $2,1 млрд, привлеченных в ходе 16 зарегистрированных IPO по сравнению с $13,1 млрд и 51 сделкой в январе - ноябре прошлого года.

Елена Калиновская, обозреватель БКС Экспресс

Чтобы написать комментарий, необходимо авторизоваться.

Другие новости

Итоги торгов: Нефть утянула за собой

Что может означать снижение рейтинга Китая?

EUR/USD: Консолидация после лучшей недели

Facebook: Картина улучшилась, возможен новый рывок

Видео: Снижаем целевую цену по цену по акциям Neurocrine Biosciences

Задать вопрос

 

Получить консультацию

Для того, чтобы получить консультацию и воспользоваться инвестиционной идеей или узнать о других возможностях на фондовом рынке, оставьте свой контактный номер телефона. Наш специалист свяжется с Вами в ближайшее время.

 

Показать котировки
23:19
четверг, 25 мая 2017

Авторизация

Для доступа к закрытым разделам сайта введите свои логин и пароль или зарегистрируйтесь. Если Вы являетесь клиентом ООО «Компания БКС», то можете использовать логин и пароль от личного кабинета. Авторизация с клиентским логином дает право на просмотр котировок Российского рынка без 15 минутной задержки (при условии наличия Вашей регистрации в соответствующей торговой системе).

Войти с помощью:

Данные передаются по защищенному протоколу

Авторизация (Шаг 2)

Введите Имя для отображения на сайте

 

Вход

Для входа на вебинар укажите:

Узнавайте новости первыми!

Подпишитесь на утреннюю рассылку БКС Экспресс и будьте в курсе самых актуальных новостей с рынков.